CLEVELAND–(BUSINESS WIRE)–Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE: CLF) je danas objavio rezultate za cijelu godinu i četvrti kvartal koji je završio 31. decembra 2021.
Konsolidovani prihod za cijelu 2021. bio je 20,4 milijarde dolara, u poređenju sa 5,3 milijarde dolara u prethodnoj godini.
Za cijelu 2021. godinu, kompanija je ostvarila neto prihod od 3,0 milijardi dolara, ili 5,36 dolara po razrijeđenoj dionici. To je u poređenju sa neto gubitkom od 81 milion dolara, ili 0,32 dolara po razrijeđenoj dionici, u 2020. godini.
Konsolidovani prihod za četvrti kvartal 2021. iznosio je 5,3 milijarde dolara, u poređenju sa 2,3 milijarde dolara u četvrtom tromjesečju prošle godine.
U četvrtom kvartalu 2021. godine, kompanija je ostvarila neto prihod od 899 miliona dolara, ili 1,69 dolara po razrijeđenoj dionici. Ovo uključuje troškove od 47 miliona dolara, ili 0,09 dolara po dionici, od nadogradnje zaliha i amortizacije troškova vezanih za akviziciju. Poređenja radi, neto prihod. dionica, uključujući troškove vezane za nabavku i amortizaciju zaliha od 44 miliona dolara, ili 0,14 dolara po razrijeđenoj dionici 0,10 dolara.
Prilagođena EBITDA1 u četvrtom kvartalu 2021. iznosila je 1,5 milijardi dolara u poređenju sa 286 miliona dolara u četvrtom kvartalu 2020.
Od gotovine ostvarene u četvrtom kvartalu 2021. godine, kompanija će iskoristiti 761 milion dolara za kupovinu preduzeća za preradu i trgovinu željezom („FPT“). Kompanija je iskoristila preostalu gotovinu generisanu tokom kvartala da otplati približno 150 miliona dolara glavnog duga.
Takođe u četvrtom kvartalu 2021. godine, penzije i obaveze OPEB-a neto imovine smanjene su za približno 1,0 milijardi dolara, sa 3,9 milijardi dolara na 2,9 milijardi dolara, prvenstveno zbog aktuarskih dobitaka i snažnog prinosa na imovinu. Smanjenje duga (neto imovine) za cijelu 2021. godinu iznosi otprilike 1,3 milijarde dolara, uključujući korporativni kapital.
Upravni odbor Cliffsa odobrio je novi program otkupa dionica za kompaniju kako bi otkupila svoje neobične dionice. U okviru programa otkupa dionica, kompanije će imati dovoljnu fleksibilnost da kupe dionice u vrijednosti do 1 milijarde dolara putem akvizicija na otvorenom tržištu ili privatnih transakcija. Kompanija nije obavezna vršiti bilo kakve kupovine i program ne može biti obustavljen u bilo koje vrijeme danas.
Lourenco Goncalves, predsjednik, predsjednik i izvršni direktor Cliffsa, rekao je: “Tokom protekle dvije godine završili smo izgradnju i počeli s radom naše vodeće najmodernije fabrike za direktnu redukciju, a također smo kupili i platili akviziciju dvije velike čeličane i velike kompanije za otpad. u 2019. na preko 20 milijardi dolara u 2021. Sva ova povećanja su bila profitabilna, generišući 5,3 milijarde dolara prilagođene EBITDA prošle godine i 3,0 milijardi dolara neto prihoda.Naše snažno stvaranje novčanog toka omogućilo nam je ne samo da smanjimo razrijeđeni broj dionica za 10%, već je i naša poluga smanjena na vrlo zdrav nivo od 1x prilagođene EBITDA.”
G. Goncalves je nastavio: „Naši rezultati za četvrti kvartal 2021. pokazuju da je disciplinovan pristup snabdijevanju ključan za nas.Tokom trećeg kvartala prošle godine, shvatili smo da naši automobilski kupci neće moći da se bave svojim lancima snabdevanja u četvrtom kvartalu.Privlačenje potražnje u ovoj industriji će biti slabo.Ovo će premašiti široko očekivanu potražnju za uslužnim centrima u četvrtom kvartalu.Kao rezultat toga, odlučili smo da ne jurimo slabu potražnju i umjesto toga smo ubrzali održavanje nekoliko naših objekata za proizvodnju i završnu obradu čelika Rad do četvrtog kvartala.Ove akcije su imale kratkoročni uticaj na naše jedinične troškove u četvrtom kvartalu, ali bi trebalo da budu od koristi našim rezultatima za 2022.”
G. Goncalves je dodao: „Cleveland-Cliffs je uglavnom najveći dobavljač čelika za američku automobilsku industriju.Kroz našu opsežnu upotrebu HBI-a u našim visokim pećima i visokokvalitetnog otpada u našim BOF-ovima, sada smo u mogućnosti da smanjimo vrući metal, niže stope koksa i emisije CO2 na nove međunarodne referentne razine za čeličane slične našem portfelju proizvoda.Kada naši kupci iz automobilske industrije upoređuju naše performanse emisija sa svojim drugim kolegama u Japanu, Koreji, Francuskoj, Austriji, Njemačkoj, Belgiji i više, ovo je posebno važno kada se porede glavni dobavljači čelika.Drugim riječima, kroz operativne promjene koje smo implementirali i ne oslanjaju se na revolucionarne tehnologije ili investicije velikih razmjera, Cleveland-Cliffs pruža vrhunskog dobavljača čelika za automobilsku industriju. Postavite nove standarde emisije CO2.”
G. Goncalves je zaključio: „2022. će biti još jedna izvanredna godina za profitabilnost Cleveland-Cliffs-a jer se potražnja oporavlja, posebno u automobilskoj industriji.Sada prodajemo po fiksnoj cijeni prema našem nedavno obnovljenom ugovoru.Velika većina obima ugovora je po znatno višim prodajnim cijenama.Čak i na krivulji fjučersa čelika od danas, očekujemo da će prosječna prodajna cijena našeg čelika u 2022. biti viša nego u 2021. Kako se radujemo još jednoj sjajnoj godini u 2022., naše potrebe za kapitalnim izdacima su ograničene i sada možemo sa sigurnošću provoditi akcije usmjerene na dioničare ispred naših prvobitnih očekivanja.”
Cleveland-Cliffs je 18. novembra 2021. godine završio akviziciju FPT. Poslovanje FPT-a spada u sektor proizvodnje čelika kompanije. Navedeni rezultati proizvodnje čelika uključuju operativne rezultate FPT-a samo za period od 18. novembra 2021. do 31. decembra 2021. godine.
Neto proizvodnja čelika u 2021. godini od 15,9 miliona tona, uključujući 32% obloženog, 31% toplo valjanog, 18% hladno valjanog, 6% ploča, 4% nerđajućih i električnih proizvoda i 9% ostalih proizvoda, uključujući ploče i šine. 9% toplo valjani, 17% hladno valjani, 7% pločasti, 5% nehrđajući i električni proizvodi i 8% ostalih proizvoda, uključujući ploče i šine.
Prihod od proizvodnje čelika u cijeloj 2021. godini od 19,9 milijardi dolara, od čega približno 7,7 milijardi dolara, ili 38% prodaje na tržištu distributera i prerađivača;5,4 milijarde dolara, ili 27% prodaje, na tržištima infrastrukture i proizvodnje;4,7 milijardi dolara, ili 24% prodaje, otišlo je na tržište automobila;a 2,1 milijardu dolara, ili 11% prodaje, otišlo je za proizvođače čelika. Prihod od proizvodnje čelika u četvrtom kvartalu 2021. iznosio je 5,2 milijarde dolara, od čega približno 2,0 milijarde dolara, ili 38% prodaje na tržištu distributera i prerađivača;1,5 milijardi dolara, ili 29% prodaje, na tržištima infrastrukture i proizvodnje;1,1 milijardu dolara, ili 22% prodaje, za automobilsko tržište;552 miliona dolara, ili 11% od prodaje čeličana.
Troškovi prodaje u proizvodnji čelika u cijeloj godini 2021. iznosili su 15,4 milijarde dolara, uključujući 855 miliona dolara u amortizaciji, habanju i amortizaciji i 161 milion dolara u amortizaciji troškova nakupljanja zaliha. Prilagođena EBITDA u segmentu proizvodnje čelika za cijelu godinu iznosila je 5,4 milijarde dolara, uključujući 232 miliona dolara u trošku četiri troška SGteelles-a od četiri troška SGte201r. iznosio je 3,9 milijardi dolara, uključujući 222 miliona dolara u amortizaciji, habanju i amortizaciji i 32 miliona dolara u amortizaciji troškova nakupljanja zaliha. Segment proizvodnje čelika prilagođen EBITDA za četvrti kvartal 2021. bio je 1,5 milijardi dolara, uključujući 52 miliona dolara u troškovima SG&A.
Na rezultate u četvrtom tromjesečju 2021. za druga poduzeća, posebno alate i štancanje, negativno su utjecale korekcije vrijednosti zaliha i tornado u decembru 2021. koji je uticao na tvornicu Bowling Green, Kentucky.
Od 8. februara 2022. ukupna likvidnost kompanije iznosila je približno 2,6 milijardi dolara, uključujući približno 100 miliona dolara u gotovini i približno 2,5 milijardi dolara u kreditnoj liniji ABL-a.
Zbog uspješne obnove relevantnog ugovora o prodaji s fiksnom cijenom i na osnovu trenutne krivulje fjučersa za 2022., koja podrazumijeva prosječnu cijenu HRC indeksa od 925 USD po neto toni za ostatak godine, kompanija očekuje da će njena prosječna cijena u 2022. prodati oko 1.225 USD po neto toni.
Ovo se upoređuje s prosječnom prodajnom cijenom kompanije od 1.187 dolara po neto toni u 2021. kada indeks HRC u prosjeku iznosi oko 1.600 dolara po neto toni.
Cleveland-Cliffs Inc. će biti domaćin konferencijskog poziva 11. februara 2022. u 10:00 ET. Poziv će biti emitovan uživo i arhiviran na web stranici Cliffs: www.clevelandcliffs.com
Cleveland-Cliffs je najveći proizvođač ravnog čelika u Sjevernoj Americi. Osnovan 1847. godine, Cliffs je operater rudnika i najveći proizvođač peleta željezne rude u Sjevernoj Americi. Kompanija je vertikalno integrirana od rudarskih sirovina, DRI i otpada do primarne proizvodnje čelika i nizvodne završne obrade, štancanja, alata i kade. je zahvaljujući našoj sveobuhvatnoj liniji proizvoda od ravnog čelika. Sa sjedištem u Clevelandu, Ohajo, Cleveland-Cliffs zapošljava približno 26.000 ljudi u operacijama u Sjedinjenim Državama i Kanadi.
Ovo saopštenje za javnost sadrži izjave koje predstavljaju "izjave o budućnosti" u smislu saveznih zakona o vrijednosnim papirima. Sve izjave osim povijesnih činjenica, uključujući, bez ograničenja, izjave u vezi s našim trenutnim očekivanjima, procjenama i projekcijama o našoj industriji ili poslovanju, su izjave koje se odnose na budućnost. koje se podrazumijevaju takvim izjavama o budućnosti. Investitori se upozoravaju da se ne oslanjaju prekomjerno na izjave o budućnosti. Rizici i neizvjesnosti koji bi mogli uzrokovati da se stvarni rezultati razlikuju od onih opisanih u izjavama o budućnosti su sljedeći: Operativni poremećaj u vezi s tekućom pandemijom COVID-19, uključujući i mogućnost da naši zaposleni budu izvršili ugovor na dan nestanka ugovora. današnje radne funkcije;kontinuirana volatilnost tržišnih cijena čelika, željezne rude i starog metala, što direktno i indirektno utiče na cijene proizvoda koje prodajemo kupcima;neizvjesnosti povezane s visokokonkurentnom i cikličnom industrijom čelika i našom percepcijom utjecaja automobilske industrije na čelik. Ovisno o potražnji, automobilska industrija doživljava trend smanjenja težine i poremećaja u lancu opskrbe, kao što je nedostatak poluvodiča, što bi moglo dovesti do manje potrošnje čelika;potencijalne slabosti i neizvjesnosti u globalnim ekonomskim uvjetima, globalni višak kapaciteta za proizvodnju čelika, prevelika ponuda željezne rude kamenom, opći uvoz čelika i smanjena potražnja na tržištu, uključujući i zbog produžene pandemije COVID-19;zbog tekuće pandemije COVID-19 ili na neki drugi način, jedan ili više naših glavnih kupaca (uključujući kupce na automobilskom tržištu, velike ozbiljne finansijske poteškoće, bankrot, privremena ili trajna zatvaranja ili operativne izazove na koje negativno utječu dobavljači ili izvođači), što može rezultirati smanjenom potražnjom za našim proizvodima, povećanom poteškoćom u naplati i naplati kupaca i na drugi način naplati svojih potraživanja od strane kupaca ugovorne obaveze prema nama;s vladom SAD-a u vezi s članom 232 Zakona o proširenju trgovine iz 1962. (izmijenjen Zakonom o trgovini iz 1974.), Sporazumom između SAD-a i Meksika i Kanade i/ili drugim trgovinskim sporazumima, tarifama, ugovorima ili politikama, rizicima povezanim s radnjama koje treba poduzeti, te neizvjesnost u vezi s postizanjem i održavanjem djelotvornih trgovinskih učinaka i održavanjem efikasne trgovinske narudžbe protiv uvoza s;uticaj postojećih i rastućih vladinih propisa, uključujući one koji se odnose na klimatske promjene i ugljik. Potencijalni propisi o zaštiti okoliša u vezi s emisijama i povezanim troškovima i obavezama, uključujući neuspjeh pribavljanja ili održavanja potrebnih operativnih i ekoloških dozvola, odobrenja, modifikacija ili drugih ovlaštenja, ili od bilo koje implementacije poboljšanja kako bi se osigurala usklađenost s regulatornim promjenama (uključujući potencijalne vladine zahtjeve za financijsko osiguranje i regulatorne troškove);potencijalni uticaj našeg poslovanja na životnu sredinu ili izloženost opasnim materijama;naša sposobnost da održimo adekvatnu likvidnost, naš nivo duga i dostupnost kapitala može ograničiti našu sposobnost da obezbijedimo obrtni kapital, planiramo finansijsku fleksibilnost i tok gotovine koji je neophodan za finansiranje kapitalnih izdataka, akvizicija i drugih opštih korporativnih svrha ili stalnih potreba našeg poslovanja;našu sposobnost da smanjimo dug ili vratimo kapital akcionarima u potpunosti u okviru trenutno predviđenog vremenskog okvira;Nepoželjne promjene u kreditnom rejtingu, kamatnim stopama, deviznim kursevima i poreskim zakonima;parnice, tužbe, arbitraže u vezi sa komercijalnim i komercijalnim sporovima, pitanja životne sredine, državne istrage, tužbe za povrede na radu ili lične povrede, imovinske štete, radna pitanja i pitanja zapošljavanja, ili parnice koje se tiču ​​imovine ili rezultata vladinih procedura i troškova nastalih u operacijama i drugim pitanjima;poremećaji u lancu snabdijevanja ili promjene u cijeni ili kvaliteti energije, uključujući električnu energiju, prirodni plin i dizel gorivo, ili kritične sirovine i zalihe, uključujući željeznu rudu, industrijske plinove, grafitne elektrode, otpadni metal, krom, cink, koks i metalurški ugalj; Problemi ili poremećaji u vezi s kupcima koji isporučuju proizvode ili prebacuju proizvode u naše pogone, prebacuju proizvode u naše pogone;u vezi sa prirodnim katastrofama ili katastrofama izazvanim ljudskim faktorom, teškim vremenskim uslovima, neočekivanim geološkim uslovima, kritičnim kvarovima opreme, zaraznim bolestima Neizvesnosti u vezi sa izbijanjem, kvarovima jalovišta i drugim nepredviđenim događajima;poremećaji ili kvarovi u našim sistemima informacionih tehnologija, uključujući one koji se odnose na sajber sigurnost;u vezi sa bilo kojom poslovnom odlukom o privremenom mirovanju ili trajnom zatvaranju operativnih objekata ili rudnika. Obaveze i troškovi, koji mogu negativno uticati na knjigovodstvenu vrijednost osnovne imovine i stvoriti naknade za umanjenje vrijednosti ili obaveze zatvaranja i povraćaja, te neizvjesnost povezane s ponovnim pokretanjem bilo kojeg prethodno neaktivnog pogona ili rudnika;realizujemo nedavne akvizicije očekivane sinergije i koristi i sposobnost da uspješno integrišemo stečeni posao u naše postojeće poslovanje, uključujući neizvjesnosti vezane za održavanje odnosa s kupcima, dobavljačima i zaposlenicima i našu posvećenost poznatom i nepoznatom u vezi sa akvizicijom odgovornosti;naš nivo samoosiguranja i našu sposobnost da pribavimo adekvatno osiguranje treće strane da adekvatno pokrijemo potencijalne štetne događaje i poslovne rizike;izazove održavanja naše društvene dozvole za rad s našim dionicima, uključujući utjecaj naših operacija na utjecaj na lokalne zajednice, utjecaj na reputaciju poslovanja u industrijama koje su intenzivnije ugljično i koje stvaraju emisije stakleničkih plinova i našu sposobnost da razvijemo dosljedan operativni i sigurnosni zapis;uspešno identifikujemo i usavršavamo bilo koje strateške kapitalne investicije ili razvojni projekat, ekonomično postizanje planirane produktivnosti ili nivoa, sposobnost diverzifikacije našeg portfelja proizvoda i dodavanje novih kupaca;smanjenja naših stvarnih ekonomskih rezervi minerala ili trenutnih procjena Mineralnih rezervi, i bilo kakvih nedostataka u vlasništvu ili bilo kakvih zakupa, licenci, služnosti ili Gubitak drugih prava posjeda;dostupnost radnika za popunjavanje kritičnih operativnih pozicija i potencijalni nedostatak radne snage zbog tekuće pandemije COVID-19, te naša sposobnost da privučemo, zaposlimo, razvijemo i zadržimo ključno osoblje;održavamo red sa sindikatima i zaposlenima u mogućnosti da imamo zadovoljavajuće industrijske odnose;neočekivani ili veći troškovi vezani za penzije i obaveze OPEB-a zbog promjena u vrijednosti imovine plana ili povećanih doprinosa potrebnih za nefinansirane obaveze;iznos i vrijeme otkupa naših običnih dionica;Naša interna kontrola nad finansijskim izvještavanjem može imati materijalne nedostatke ili materijalne nedostatke.
Pogledajte Dio I – Tačku 1A za dodatne faktore koji utiču na poslovanje Cliffs-a. Naš godišnji izvještaj na obrascu 10-K za godinu koja je završila 31. decembra 2020., kvartalni izvještaji o obrascu 10-Q za kvartale završene 31. marta 2021., 30. juna 2021. godine, 30. juna 2021., i 2. septembra 2021. i Komisija za razmjenu.
Pored konsolidovanih finansijskih izveštaja predstavljenih u skladu sa US GAAP-om, kompanija takođe prikazuje EBITDA i prilagođeni EBITDA na konsolidovanoj osnovi. EBITDA i prilagođeni EBITDA su finansijske mere koje nisu GAAP koje koristi menadžment u proceni operativnih performansi. Ove mere ne bi trebalo da se prikazuju odvojeno od, umesto ili pripremljene u skladu sa ovim finansijskim merama koje nisu predstavljene u SAD-u, ili pripremljene u skladu sa njima. - GAAP finansijske mjere koje koriste druge kompanije. Tabela ispod daje pomirenje ovih konsolidiranih mjera sa njihovim najdirektnije uporedivim GAAP mjerama.
Tržišni podaci Copyright © 2022 QuoteMedia. Osim ako nije drugačije navedeno, podaci kasne 15 minuta (pogledajte vremena kašnjenja za sve razmjene).RT=realno vrijeme, EOD=kraj dana, PD=prethodni dan.Tržišne podatke pokreće QuoteMedia.Uslovi korištenja.