Le rapport de gestion et l'analyse de la situation financière et des résultats d'exploitation (« rapport de gestion ») doivent être lus conjointement avec les états financiers consolidés résumés et les notes connexes à la rubrique 1 de celui-ci.
Compte tenu des conditions volatiles actuelles de l'industrie, nos activités sont affectées par un certain nombre de facteurs macroéconomiques qui affectent nos perspectives et nos attentes.
• Activité onshore internationale : si les prix des matières premières restent aux niveaux actuels, nous prévoyons que les dépenses onshore hors Amérique du Nord continueront de s'améliorer en 2022 par rapport à 2021 dans toutes les régions à l'exception de la mer Caspienne russe.
• Projets offshore : Nous anticipons une reprise de l'activité offshore et une augmentation du nombre de subsea tree awards en 2022 par rapport à 2021.
• Projets de GNL : nous sommes optimistes à long terme quant au marché du GNL et considérons le gaz naturel comme un carburant de transition et de destination. Nous continuons de considérer l'économie à long terme de l'industrie du GNL comme positive.
Le tableau ci-dessous résume les prix du pétrole et du gaz sous forme de moyenne des cours de clôture quotidiens pour chacune des périodes indiquées.
Les plates-formes de forage dans certains endroits (comme la région russe de la Caspienne et la Chine onshore) ne sont pas incluses car ces informations ne sont pas facilement disponibles.
Le bénéfice d'exploitation du segment TPS s'est élevé à 218 millions de dollars au deuxième trimestre 2022, contre 220 millions de dollars au deuxième trimestre 2021. La baisse des revenus est principalement due à la baisse des volumes et aux effets défavorables de la conversion des devises, partiellement compensés par les prix, un mix d'activités favorable et la croissance de la productivité des coûts.
Le bénéfice d'exploitation du segment DS au deuxième trimestre de 2022 s'est élevé à 18 millions de dollars, contre 25 millions de dollars au deuxième trimestre de 2021. La baisse de la rentabilité est principalement due à la baisse de la productivité des coûts et aux pressions inflationnistes.
Au deuxième trimestre de 2022, les dépenses de l'entreprise se sont élevées à 108 millions de dollars, contre 111 millions de dollars au deuxième trimestre de 2021. La diminution de 3 millions de dollars était principalement due aux économies de coûts et aux actions de restructuration passées.
Au deuxième trimestre de 2022, après déduction des revenus d'intérêts, nous avons engagé des frais d'intérêts de 60 millions de dollars, une diminution de 5 millions de dollars par rapport au deuxième trimestre de 2021. Cette diminution est principalement attribuable à une augmentation des revenus d'intérêts.
Le bénéfice d'exploitation du segment DS s'est élevé à 33 millions de dollars au premier semestre de 2022, contre 49 millions de dollars au premier semestre de 2021. La baisse de la rentabilité était principalement due à une baisse de la productivité des coûts et des pressions inflationnistes, partiellement compensées par des volumes et des prix plus élevés.
Pour les six premiers mois de 2021, les provisions d'impôts sur le revenu se sont élevées à 213 millions de dollars. La différence entre le taux d'imposition statutaire américain de 21 % et le taux d'imposition effectif est principalement liée à la perte d'un avantage fiscal nul en raison de modifications des provisions pour moins-value et d'avantages fiscaux non reconnus.
Pour le semestre clos le 30 juin, les flux de trésorerie générés (utilisés) par diverses activités sont les suivants :
Les flux de trésorerie provenant des activités d'exploitation ont généré des flux de trésorerie de 393 millions de dollars et de 1 184 millions de dollars pour les six mois clos le 30 juin 2022 et le 30 juin 2021, respectivement.
Pour le semestre clos le 30 juin 2021, les comptes clients, les stocks et les actifs contractuels étaient principalement dus à l'amélioration de nos processus de fonds de roulement. Les comptes fournisseurs sont également une source de liquidités à mesure que le volume augmente.
Les flux de trésorerie liés aux activités d'investissement ont utilisé des liquidités de 430 millions de dollars et de 130 millions de dollars pour les six mois clos le 30 juin 2022 et le 30 juin 2021, respectivement.
Les flux de trésorerie provenant des activités de financement ont utilisé des flux de trésorerie de 868 millions de dollars et de 1 285 millions de dollars pour les six mois clos le 30 juin 2022 et le 30 juin 2021, respectivement.
Opérations internationales : Au 30 juin 2022, nos liquidités détenues en dehors des États-Unis représentaient 60 % de notre solde de trésorerie total. Nous pourrions ne pas être en mesure d'utiliser ces liquidités rapidement et efficacement en raison d'éventuels défis associés aux contrôles des changes ou des liquidités. Par conséquent, nos soldes de trésorerie peuvent ne pas représenter notre capacité à utiliser ces liquidités rapidement et efficacement.
Notre processus d'estimation comptable clé est conforme au processus décrit à la rubrique 7, « Rapport de gestion et analyse de la situation financière et des résultats d'exploitation » de la partie II de notre rapport annuel 2021.