Arahaba tompoko.Tonga soa eto amin'ny Trican Well Service Q1 2022 Result Result Conference Call sy Webcast. Ho fampatsiahivana dia voarakitra an-tsoratra ity antson'ny fihaonambe ity.
Te-hamadika ny fihaonana amin'Andriamatoa Brad Fedora aho izao, Filoha sady Tale Jeneralin'ny Trican Well Service Ltd.Mr.Fedora, tohizo azafady.
misaotra betsaka.Miarahaba tompokolahy sy tompokovavy.Te-hisaotra anareo aho tamin'ny fandraisanareo anjara tamin'ny antson'ny fihaonambe Trican.Fotoana fohy momba ny fomba hanatanterahantsika ny antson'ny fihaonambe. Voalohany, ny Lehiben'ny Fitantanam-bola, Scott Matson, dia hanome topimaso momba ny vokatra isan-telo volana, ary avy eo dia hiresaka momba ireo olana mifandraika amin'ny toe-javatra misy amin'izao fotoana izao sy ny ho avy akaiky. Daniel Lopushinsky dia hiresaka momba ny lozistika misokatra ho an'ny ekipa vaovao. miaraka aminay anio ary ho eo an-tanana izahay hamaly izay fanontaniana mety hipoitra. Hanolotra ny antso amin'i Scott aho izao.
Misaotra, Brad. Noho izany, alohan'ny hanombohantsika, dia tiako ny mampahatsiahy ny rehetra fa ity antson'ny fihaonambe ity dia mety ahitana fanambarana mibanjina sy fampahalalana hafa mifototra amin'ny andrasan'ny orinasa na ny vokatra amin'izao fotoana izao. Jereo ny tatitra isan-taona 2021 sy ny fizarana Business Risks an'ny MD&A ho an'ny taona nifarana tamin'ny 31 Desambra 2021 ho an'ny famaritana feno kokoa momba ny risika sy ny fisalasalan'ny orinasa Trican. Hita ao amin'ny tranokalanay sy ao amin'ny SEDAR ireo antontan-taratasy ireo.
Mandritra ity antso ity dia hiresaka teny indostria mahazatra maromaro izahay ary hampiasa fepetra sasany tsy GAAP izay feno kokoa amin'ny MD&A isan-taona 2021 ary ny famaritana ny MD&A 2022 voalohany.
Noho izany dia hitodika any amin'ny vokatray aho amin'ny telovolana. Ny ankamaroan'ny fanehoan-kevitro dia hampitahaina amin'ny telovolana voalohany tamin'ny taon-dasa, ary hanome fanehoan-kevitra vitsivitsy momba ny vokatra azonay aho raha oharina amin'ny telovolana fahefatra amin'ny 2021.
Nanomboka somary miadana kokoa noho ny nantenainay ny telovolana noho ny toetr'andro mangatsiaka be taorian'ny fialan-tsasatra, saingy nitombo tsikelikely nanomboka teo. Nihatsara be ny haavon'ny hetsika tao amin'ny serivisy serivisy raha oharina tamin'ny taon-dasa noho ny fitohizan'ny tanjaky ny vidin'ny entana sy ny tontolo iainana indostrialy manorina kokoa amin'ny fiandohan'ny taona. matanjaka kokoa noho ny telovolana voalohany tamin’ny taon-dasa.
Ny fidiram-bolan'ny telovolana dia $219 tapitrisa, nitombo 48% raha oharina tamin'ny valin'ny telovolana voalohany tamin'ny 2021. Avy amin'ny fomba fijerin'ny hetsika, ny isan'ny asa amin'ny ankapobeny dia tafakatra 13% isan-taona, ary ny totalin'ny proppant paompy, fandrefesana tsara amin'ny tanjaka sy ny asa, dia niakatra 12% isan-taona. ny isan-jaton'ny marin-taona isan-taona, dia hitanay fa kely dia kely ny tombom-barotra satria ny faneren'ny fisondrotry ny vidim-piainana maranitra sy tsy mitsaha-mitombo dia saika ny fiakarana rehetra.
Ny asa fracking dia sahirana nisesy nanomboka tamin'ny telovolana fahefatra tamin'ny 2021 ary sahirana be raha oharina tamin'ny vanim-potoana mitovy tamin'ny taon-dasa. Faly izahay hametraka ny fanitarana ny fifangaroan'ny gazy dynamique dingana 4 voalohany amin'ity taona ity. Ny fanehoan-kevitra momba ny fampandehanana azy dia tena tsara ary hitanay ny fitomboan'ny fangatahana fitaovana manara-penitra ao amin'ny koveta.
Ny asantsika dia manohy mifantoka amin'ny programa mifototra amin'ny pad, izay manampy amin'ny fampihenana ny fotoana fitsaharana sy ny fotoana fandehanana eo anelanelan'ny asa ary manampy amin'ny fanatsarana ny fahombiazantsika amin'ny ankapobeny. Ny sisin'ny fracking dia nitoetra tamim-pahombiazana tamin'ny taon-dasa raha oharina tamin'ny taon-dasa, satria ny fanerena ny fisondrotry ny vidim-piainana nanomboka tamin'ny faran'ny taona ka hatramin'ny telovolana voalohany dia nanonitra ny ankamaroan'ny fanatsarana ny vidiny vitantsika. ny fisarahan'ny lohataona.
Nitombo 17% nisesy ny andro fanodinkodinana, notarihin'ny antso voalohany nataonay tamin'ireo mpanjifa fototra sy ny ezaka mitohy ataonay amin'ny fampitomboana ity ampahan'ny orinasa ity.
Ny EBITDA namboarina dia $ 38.9 tapitrisa, fanatsarana lehibe avy amin'ny $ 27.3 tapitrisa novokarinay tamin'ny telovolana voalohany tamin'ny taona 2021. Marihiko fa ny isa EBITDA nasiam-panitsiana anay dia nahitana fandaniana mifandraika amin'ny fanoloana farany ny fluid, izay mitentina $ 1.6 tapitrisa tamin'ny telovolana ary tao anatin'ny vanim-potoana. 5,5 tapitrisa hatramin'ny telovolana voalohany amin'ny 2021.
Zava-dehibe ihany koa ny manamarika fa ny kajy EBITDA nasiam-panitsianay dia tsy manampy ny fiantraikan'ny tambin-karama mifototra amin'ny tahiry voapetraka amin'ny vola.
Fantatray ny fiampangana $ 3 tapitrisa mifandraika amin'ny fandaniam-bola mifototra amin'ny tahiry miorina amin'ny vola mandritra ny telovolana, taratry ny fisondrotry ny vidin'ny anjarantsika hatramin'ny faran'ny taona.
Amin'ny fitambarany, dia namokatra vola tsara $13.3 tapitrisa na $0.05 isaky ny anjara tamin'ny telovolana izahay, ary faly indray izahay mampiseho fidiram-bola tsara amin'ny telovolana. Ny fandaniana mifototra toy ny zanabola, ny hetra amin'ny vola, ny fanonerana mifototra amin'ny tahiry ary ny fandaniana amin'ny fikojakojana. Namokatra vola maimaim-poana $30.4 tapitrisa i Trican tamin'ny telovolana, raha oharina amin'ny $22 tapitrisa eo ho eo tamin'ny telovolana voalohany tamin'ny 2021.
Ny fandaniam-bola ho an'ny telovolana dia mitentina $ 21.1 tapitrisa, mizara ho renivohitra fikojakojana $ 9.2 tapitrisa ary fanavaozana renivohitra $ 11.9 tapitrisa, indrindra ho an'ny fandaharan'asa fanavaozana renivohitra mitohy hanatsarana ny ampahany amin'ny gazoala mahazatra antsika miaraka amin'ny motera Tier 4 DGB Pump kamiao.
Rehefa miala amin'ny telovolana isika, dia mijanona amin'ny endriny tsara ny taratasin'ny fifandanjana miaraka amin'ny renivola miasa tsy misy vola mitentina $111 tapitrisa eo ho eo ary tsy misy trosan'ny banky maharitra.
Farany, momba ny fandaharan'asa NCIB, dia nijanona navitrika nandritra ny telovolana izahay, nividy sy nanafoana ny ampahany 2.8 tapitrisa eo ho eo amin'ny sandan'ny $ 3.22 isaky ny anjara. Ao anatin'ny tontolon'ny famerenana ny renivola amin'ny tompona petrabola, dia manohy mijery ny fividianana ampahany ho fotoana tsara fampiasam-bola maharitra ho an'ny ampahany amin'ny renivohitra izahay.
OKMisaotra, Scott. Hiezaka ny hitazona ny fanehoan-keviko ho fohy araka izay azo atao aho satria ny ankamaroan'ny fanantenana sy fanehoan-kevitra horesahina anio dia tena mifanaraka amin'ny antso farany nataontsika, izay herinandro vitsivitsy na roa volana lasa izay, heveriko fa.
Raha ny marina, tsy nisy fiovana. Heveriko fa mbola mihatsara ny fomba fijerintsika amin'ity taona ity sy amin'ny taona manaraka. Nitombo be ny hetsika telovolana voalohany tamin'ny sehatry ny orinasa rehetra raha oharina tamin'ny telovolana fahefatra vokatry ny vidin'ny entana. Heveriko fa sambany hatramin'ny faramparan'ny taona 2000 dia manana solika $ 100 sy entona $ 7 izahay. , indrindra manoloana ny zava-mitranga any Amerika Avaratra.
Maherin'ny 200 ny salan'isa niasa nandritra ny telovolana. Noho izany, raha dinihina ny zava-drehetra, dia tsara amin'ny ankapobeny ny asan'ny toeram-pitrandrahana solika. Ny tiako holazaina, dia niadana ny fanombohana ny telovolana satria heveriko fa niandry ny Krismasy ny rehetra. izany no andrasana hatrany.Tsy tadidiko ny telovolana voalohany izay tsy nahitana karazana toetry ny andro.Noho izany dia nampidirinay tao anatin'ny tetibolay izany, mazava ho azy fa tsy tokony hahagaga.
Ny zavatra hafa, heveriko, ny maha samy hafa amin'ity indray mitoraka ity dia ny fisian'ny fikorontanan'ny COVID any an-tsaha, hanakatonana mpiasa isan-karazany isika mandritra ny iray na roa andro, tsy maintsy miady mafy isika mba hanaisotra ny olona amin'ny andro fiasana, Andraso, fa tsy misy na inona na inona tsy vitantsika.
Nahatratra ny tampony izahay - nihoatra ny salan'isa - mihoatra ny rigs 200. Nahatratra rigs 234 izahay. Tsy tena nahazo ny karazana hetsika vita amin'ny karazana fanisana rig izay antenainao izahay, ary betsaka amin'izany hetsika izany no niparitaka tao amin'ny telovolana faharoa. taona.
Hatreto amin'ny telovolana faharoa dia manana rigs 90 izahay, izay tsara lavitra noho ny 60 azonay tamin'ny taon-dasa, ary efa ho antsasa-manilan'ny fisarahana izahay. Noho izany dia tokony hanomboka hahita ny hetsika manomboka manangana tanjaka isika amin'ny tapany faharoa amin'ny telovolana faharoa.
Ny ankamaroan'ny asa ataonay dia mbola any British Columbia, Montney, Alberta ary ny Deep Basin. Tsy hisy na inona na inona hiova any. Tahaka ny anananay solika amin'ny $105, dia mahita orinasa solika any atsimo atsinanan'i Saskatchewan sy ny faritra manontolo — na atsimo atsinanan'i Saskatchewan sy atsimo andrefan'i Saskatchewan ary atsimo atsinanan'i Alberta, tena mavitrika izy ireo, manantena izahay fa ho mavitrika izy ireo.
Amin'izao vidin'ny entona izao, dia manomboka mahita drafitra ho an'ny fantsakana metanina vita amin'ny saribao isika, izany hoe ny fandavahana entona marivo.Mifototra amin'ny coil izy io. Mampiasa azota izy ireo fa tsy rano. Zavatra efa mahazatra antsika izany, ary heverinay fa ny Trican no manana ny tombony amin'ity lalao ity. Noho izany dia navitrika nandritra ny ririnina izahay, ary manantena ny ho mavitrika kokoa amin'ny taona ho avy.
Nihazakazaka izahay — nandritra ny telovolana, nihazakazaka mpiasa 6 hatramin’ny 7 izahay, arakaraka ny herinandro. Ekipa simenitra 18 sy ekipa coil 7. Noho izany dia tsy nisy fiovana mihitsy teo. Nanana ekipa fahafito izahay tamin’ny telovolana voalohany. Mbola olana ny mpiasa. Ny olanay dia ny fitazonana ny olona ao amin’ny indostria ary izany no laharam-pahamehana. Tsy vitan'ny hoe mila misarika olona, ​​fa mila mahay mitazona azy ireo.Mbola very ny olona eo amin'ny sehatry ny solika sy ny entona, ary very izy ireo amin'ny indostria hafa rehefa mitombo ny karamany ary mitady fifandanjana eo amin'ny asa sy ny fiainana.
Fa ny azo antoka, ny olana momba ny asa dia sady olana mila vahana, ary angamba tsy zavatra ratsy, satria hanakana ny orinasan-tsolika amin'ny fanitarana haingana loatra izany. Noho izany dia misy zavatra tokony hokarakaraina, saingy heveriko fa manao asa tsara isika amin'ny fiezahana hamantatra ny zava-misy.
Ny EBITDA ho an'ny telovolana dia mendrika. Mazava ho azy fa efa niresaka momba izany izahay teo aloha. Heveriko fa mila manomboka miresaka bebe kokoa momba ny fikorianan'ny vola maimaim-poana ary kely kokoa momba ny EBITDA. ny fananany. Heveriko fa niresaka momba izany i Scott.
Noho izany dia vitanay ny nampiakatra ny vidiny.Raha jerena izany raha oharina tamin’ny herintaona lasa izay dia nitombo hatramin’ny 15% ka hatramin’ny 25% ny serivisy isan-karazany eto amintsika, arakaraka ny mpanjifa sy ny zava-misy.Indrisy anefa, ny fisondrotry ny vidim-piainana rehetra dia voafehin’ny fidangan’ny vidim-piainana.Noho izany tato anatin’ny 12 volana lasa izay, ny marin-tsolika eto amintsika dia tsy miova. Amin'izao fotoana izao dia hanomboka hahita ny mari-pamantarana EBITDA isika amin'ny tapaky ny taona 20, izay tena ilaina tokoa raha te hahazo tamberim-bidy avo roa heny amin'ny renivola nampidirina.
Saingy heveriko fa ho tonga any isika. Izany ihany - mila fifanakalozan-kevitra bebe kokoa amin'ny mpanjifantsika. Mazava ho azy fa ny mpanjifantsika dia te-hahita antsika hanana orinasa maharitra. Noho izany dia hiezaka hatrany izahay hahazoana tombony ho anay, fa tsy hampita izany amin'ny mpamatsy anay.
Hitanay aloha be ny faneren'ny vidim-piainana.Tamin'ny ampahefa-potoana fahefatra sy voalohany, dia afaka nitazona ny sisintany izahay rehefa niharatsy ny sisin-tanin'ny maro. Saingy – fa tsy hoe fotsiny – manana andraikitra lehibe amin'ny ekipan'ny rojo famatsiana izahay mba hahazoana antoka fa mialoha an'izany izahay ary afaka manao modely mandritra ny ririnina. Hanohy hiasa mafy amin'izany izahay, ary heveriko fa tsy hiala amin'ny fanerena ny vidim-piainana izany, $10. Ny solika 5, ny vidin'ny gazoala dia miakatra be, ary ny gazoala dia misy fiantraikany amin'ny rojo famatsiana iray manontolo.Tsy misy na iray aza. Na fasika izany, na simika, kamiao, ny zavatra rehetra, eny fa na dia ny serivisy an'ny antoko fahatelo aza any ifotony, ny tiako lazaina dia tsy maintsy mitondra ny kamiao izy ireo.
Indrisy anefa fa tsy mbola nisy toy izany ny fahamaroan'ireo fiovana ireo. Nanantena izahay fa hahita fisondrotry ny vidim-piainana, saingy tsy hitanay — tsy tena hitanay — manantena izahay fa tsy hanomboka hahazo fisondrotan'ny vidin'ny mpamatsy isan-kerinandro. Tena kivy ny mpanjifa rehefa miresaka amin'izy ireo momba ny fampiakarana vidiny vitsivitsy isam-bolana ianao.
Saingy amin'ny ankapobeny dia takatry ny mpanjifantsika izany. Ny tiako holazaina dia mazava ho azy fa ao amin'ny orinasa solika sy entona izy ireo, manararaotra ny vidin'ny entana lafo vidy, saingy mazava ho azy, misy fiantraikany amin'ny vidiny rehetra izany. Noho izany dia nitombo ny vidiny izy ireo mba hanonerana ny fisondrotry ny vidinay ary hiara-hiasa amin'izy ireo indray izahay mba hahazoana ny tombony ho an'ny Trican.
Mihevitra aho fa hatolotro an'i Daniel Lopushinsky izao. Hiresaka momba ny rojo famatsiana sy teknolojia sosona 4 izy.
Misaotra, Brad. Noho izany, amin'ny fomba fijery rojo famatsiana, raha toa ka manaporofo na inona na inona ny Q1, dia lasa anton-javatra lehibe ny rojo famatsiana. Raha jerena ny fomba fitantanana ny orinasanay manoloana ny fiakaran'ny hetsika avo kokoa sy ny tohin'ny vidin'ny fanerena izay nolazain'i Brad teo aloha.
Noho izany dia mino izahay fa manana lozisialy tena tsara ary mandray ny tsena tery amin'izany sy ny fomba fitantanana ny mpamatsy anay. Araka ny efa nampitainay, dia mahatsapa fisondrotry ny vidim-piainana ambony lavitra noho ny teo aloha izahay. Mazava ho azy, ny vidin'ny gazoala, izay mifandray mivantana amin'ny vidin'ny solika, dia niakatra tamin'ny fiandohan'ny taona, nitombo be nanomboka tamin'ny Janoary, Febroary ary Martsa.
Ohatra, raha mijery ny fasika ianao, rehefa tonga any amin'ny toerana ny fasika, dia eo amin'ny 70% amin'ny vidin'ny fasika no fitaterana, noho izany - karazana gazoala inona izany, misy fiovana lehibe amin'ireo zavatra ireo. Izahay dia mamatsy gazoala kely ho an'ny mpanjifanay. Manodidina ny 60% amin'ny fiaramanidin'ny fracking dia gazoala anatiny.
Avy amin'ny fomba fijery momba ny kamiao sy ny lozisialy avy amin'ny antoko fahatelo, ny kamiao dia tena henjana tamin'ny telovolana voalohany miaraka amin'ny fitomboan'ny doka fanohanana, pads lehibe kokoa, ary asa bebe kokoa ao amin'ny Montney sy Deep Basin.
Ny antony iray hafa mahatonga antsika ho sarotra dia ny fiasana any amin'ny faritra lavitra kokoa amin'ny koveta.
Raha ny momba ny fasika.Ny mpamatsy fasika voalohany dia miasa amin'ny fahafahany feno. Tany am-piandohan'ity taona ity, niatrika fanamby vitsivitsy ny lalamby noho ny andro mangatsiaka. Ka rehefa tonga amin'ny mari-pana sasany ny maripana, dia mijanona amin'ny asany ny orinasan-dalamby. Ka tamin'ny fiandohan'ny volana febroary, raha jerena amin'ny fomba fijery mivaingana, dia nahita tsena tery izahay, saingy nahavita nandresy ireo fanamby ireo izahay.
Ny fitomboana lehibe indrindra hitanay teo amin'ny fasika dia ny vidin'ny gazoala, entin'ny lalamby sy ny toy izany. Ka tamin'ny telovolana voalohany, ny Trican dia niharan'ny fasika Grade 1 izay ny 60 isan-jaton'ny fasika nopotehinay dia fasika Grade 1.
momba ny simika.Nisedra fitsabahana simika izahay, saingy tsy dia nisy dikany loatra tamin'ny asa ataonay izany. Maro amin'ireo singa fototra amin'ny simia misy anay no avy amin'ny menaka. Noho izany, ny fizotran'ny famokarana azy ireo dia mitovy amin'ny an'ny gazoala. Koa rehefa mitombo ny vidin'ny gazoala, dia mitombo koa ny vidin'ny vokatray.
Maro amin'ireo akora simika no avy any Chine sy Etazonia, ka mikasa ny hiatrika ny fahatarana andrasana sy ny fiakaran'ny vidiny mifandraika amin'ny fandefasana, sns.Noho izany, mitady vahaolana sy mpamatsy izay mamorona sy mavitrika ihany koa amin'ny fitantanana ny rojo famatsiana.
Araka ny efa nampitainay teo aloha dia tena faly izahay fa natomboka ny andiany voalohany tamin’ny andiany 4 DGB tamin’ny telovolana voalohany. Tena faly izahay amin’ny fomba fiasa.Ny zava-bitan’ny saha, indrindra ny fifindran’ny gazoala, dia mahafeno na mihoatra ny nantenaina. Koa amin’ireo motera ireo dia mandoro entona voajanahary be dia be izahay ary manolo ny gazoala amin’ny hafainganam-pandeha tena haingana.
Haverinay indray ny andian-tsambo Tier 4 faharoa sy fahatelo amin'ny fahavaratra ary amin'ny faran'ny telovolana fahefatra. Ny tolo-kevitry ny fitaovana dia manan-danja amin'ny resaka fitsitsiana solika sy fampihenana ny entona. Ny tiako holazaina amin'ny farany dia te-hahazo karama izahay.
Ny maotera Tier 4 vaovao. Mandoro entona voajanahary kokoa noho ny gazoala izy ireo. Noho izany, ny tombony amin'ny tontolo iainana dia hita taratra ihany koa amin'ny vidin'ny entona voajanahary, izay mora kokoa noho ny gazoala. Ny teknolojia dia mety ho lasa fenitra mandritra ny taona maro ho avy - farafaharatsiny ho an'ny Trican. Tena faly izahay amin'izany ary mirehareha izahay fa ny orinasa Kanadiana voalohany nandefa ity serivisy ity tany Kanada.
Eny. Izany fotsiny — noho izany ny ambiny amin'ny taona, mijery isika — tena miabo isika. Mino izahay fa hiakatra tsikelikely ny teti-bola rehefa miakatra ny vidin'ny entana. Raha afaka manao izany amin'ny vidiny manintona izahay, dia hampiasa izany fahafahana izany hametraka fitaovana bebe kokoa eny an-kianja. Tena mifantoka amin'ny fiverenana amin'ny renivola ampiasaina sy ny vola maimaim-poana izahay.
Saingy hitanay fa ny fisarahana dia lasa kely kokoa noho ny fisarahana amin'izao fotoana izao satria ny olona dia miezaka ny mampifandanja ny asany mandritra ny taona ary manararaotra ny toetr'andro mafana toy ny rano mafana sy ny toeram-pitrandrahana solika tsy dia adala.
Ny koveta dia mbola mifantoka amin'ny entona, saingy mahita hetsika solika bebe kokoa isika satria mijanona mihoatra ny $ 100 ny barika ny vidin-tsolika. Indray, hampiasa ity hetsika ity izahay mba hanandrana hametraka fitaovana bebe kokoa amin'ny tahan'ny tombony.