Cleveland – (BUSINESS WIRE) – Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE:CLF) a publicat astăzi rezultatele pentru al doilea trimestru încheiat la 30 iunie 2022.
Veniturile consolidate pentru al doilea trimestru al anului 2022 au fost de 6,3 miliarde de dolari, comparativ cu 5,0 miliarde de dolari în al doilea trimestru al anului trecut.
În al doilea trimestru al anului 2022, compania a înregistrat un profit net de 601 milioane de dolari, sau 1,13 dolari per acțiune diluată, atribuibil acționarilor Cliffs. Aceasta include următoarele plăți forfetare în valoare totală de 95 milioane de dolari sau 0,18 dolari per acțiune diluată:
În al doilea trimestru al anului trecut, compania a înregistrat un profit net de 795 de milioane de dolari, sau 1,33 dolari pe acțiune diluată.
Pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2022, compania a înregistrat venituri de 12,3 miliarde de dolari și un profit net de 1,4 miliarde de dolari, sau 2,64 dolari per acțiune diluată. În primele șase luni ale anului 2021, compania a înregistrat venituri de 9,1 miliarde de dolari și un profit net de 852 de milioane de dolari, sau 1,42 dolari per acțiune diluată.
EBITDA1 ajustat pentru al doilea trimestru al anului 2022 a fost de 1,1 miliarde de dolari, comparativ cu 1,4 miliarde de dolari pentru al doilea trimestru al anului 2021. În primele șase luni ale anului 2022, compania a raportat un EBITDA1 ajustat de 2,6 miliarde de dolari, comparativ cu 1,9 miliarde de dolari în aceeași perioadă a anului 2021.
(A) Începând cu 2022, Societatea a alocat cheltuielile generale și administrative corporative segmentelor sale operaționale. (A) Începând cu 2022, Societatea a alocat cheltuielile generale și administrative corporative segmentelor sale operaționale.(A) Începând cu 2022, Societatea alocă cheltuielile corporative de vânzare și administrative segmentelor sale operaționale. (A) 从2022 年开始，公司已将企业SG&A 分配到其运营部门。 (A) 从2022 年开始，公司已将企业SG&A 分配到其运营部门。(A) Începând cu 2022, compania a transferat cheltuielile generale și administrative ale companiei către diviziile sale operaționale.Perioadele anterioare au fost ajustate pentru a reflecta această modificare. Rândul eliminatoriu include acum doar vânzările interdepartamentale.
Lourenço Gonçalves, președinte și director executiv al Cliffs, a declarat: „Rezultatele noastre din al doilea trimestru demonstrează continuarea strategiei noastre. Fluxul de numerar disponibil s-a mai mult decât dublat față de primul trimestru și am reușit să atingem acest obiectiv încă de la începutul tranziției, oferind în același timp un randament solid al capitalului propriu prin răscumpărări de acțiuni. Pe măsură ce intrăm în a doua jumătate a anului, ne așteptăm ca acest nivel sănătos de flux de numerar disponibil să continue. În plus, ne așteptăm ca prețul mediu de vânzare al acestor contracte fixe să crească semnificativ după resetarea din 1 octombrie.”
Dl. Goncalves a continuat: „Poziția noastră de lider în industria auto ne diferențiază de toate celelalte companii siderurgice din SUA. Starea pieței siderurgice în ultimul an și jumătate a fost determinată în mare măsură de industria construcțiilor, precum și de industria auto. – În principal din cauza problemelor legate de lanțul de aprovizionare, altele decât oțelul. Cu toate acestea, decalajul dintre consumatori și mașini, SUV-uri și camioane a crescut la proporții enorme în mai mult de doi ani, deoarece cererea de mașini depășește producția. Pe măsură ce clienții noștri din industria auto continuă să se confrunte cu probleme de aprovizionare, problemele de circuit, cererea acumulată de vehicule electrice și producția de autoturisme trebuie să recupereze cererea, Cleveland Cliffs va fi principalul beneficiar al tuturor companiilor siderurgice din SUA. Producătorii de oțel trebuie să devină clari.”
Vânzările nete de oțel în al doilea trimestru al anului 2022, de 3,6 tone, includ 33% oțel acoperit, 28% laminat la cald, 16% laminat la rece, 7% tablă groasă, 5% oțel inoxidabil și oțel electric și 11% alte oțeluri, inclusiv brame și șine.
Veniturile din oțel, în valoare de 6,2 miliarde de dolari, includ 1,8 miliarde de dolari sau 30% din vânzările pe piața distribuitorilor și rafinăriilor, 1,6 miliarde de dolari sau 27% din vânzările directe pe piața auto, 1,6 miliarde de dolari, sau 26% din vânzările în afacerile de bază și piețele de producție, și 1,1 miliarde de dolari, sau 17% din vânzările către producătorii de oțel.
Costurile de fabricare a oțelului includ 242 de milioane de dolari în costuri suplimentare/nerecurente. O mare parte din acestea se datorează extinderii perioadei de nefuncționare a furnalului nr. 5 din Cleveland, care include reparații suplimentare la stația locală de epurare a apelor uzate și la centrala electrică. Compania a înregistrat, de asemenea, creșteri constante ale costurilor de la an la an, inclusiv cheltuieli cu gazele naturale, electricitatea, fierul vechi și aliajele.
În al doilea trimestru al anului 2022, Cliffs a finalizat o răscumpărare pe piața liberă în valoare de 307 milioane de dolari a diferitelor obligațiuni senior restante, pentru un principal total de 307 milioane de dolari, la un preț mediu de 92% din valoarea nominală medie. De asemenea, Cliffs a finalizat răscumpărarea obligațiunilor sale garantate cu o dobândă de 9,875%, cu scadența în 2025, rambursând integral principalul restant de 607 milioane de dolari.
În plus, Cliffs a răscumpărat 7,5 milioane de acțiuni în al doilea trimestru al anului 2022 la un preț mediu de 20,92 dolari pe acțiune. La 30 iunie 2022, compania avea aproximativ 517 milioane de acțiuni în circulație.
Pe baza curbei actuale a contractelor futures pentru 2022, care presupune un preț mediu al indicelui HRC de 850 USD/net până la sfârșitul anului, compania se așteaptă ca prețul mediu realizat pentru 2022 să fie de aproximativ 1.410 USD/net. Se așteaptă la o creștere semnificativă a numărului de contracte cu preț fix, care vor relua activitatea la 1 octombrie 2022.
Cleveland-Cliffs Inc. va găzdui o teleconferință pe 22 iulie 2022, la ora 10:00 AM ET. Apelul va fi transmis în direct și găzduit pe site-ul web Cliffs la adresa www.clevelandcliffs.com.
Cleveland-Cliffs este cel mai mare producător de oțel plat din America de Nord. The Cliffs Company, fondată în 1847, este operatorul minei și cel mai mare producător de pelete de minereu de fier din America de Nord. Compania este integrată vertical, de la materii prime, reducere directă și fier vechi, până la producția primară de oțel și finisarea ulterioară, ștanțare, scule și țevi. Suntem cel mai mare furnizor de oțel pentru industria auto nord-americană și deservim multe alte piețe cu gama noastră extinsă de produse din oțel plat. Cleveland-Cliffs, cu sediul central în Cleveland, Ohio, are aproximativ 27.000 de angajați în SUA și Canada.
Acest comunicat de presă conține declarații care sunt „declarații anticipative” în sensul legilor federale privind valorile mobiliare. Toate declarațiile, altele decât faptele istorice, inclusiv, dar fără a se limita la, declarațiile despre așteptările, estimările și previziunile noastre actuale cu privire la industria sau afacerea noastră, sunt declarații anticipative. Investitorii sunt avertizați că orice declarații anticipative sunt supuse unor riscuri și incertitudini care ar putea determina ca rezultatele reale și tendințele viitoare să difere semnificativ de cele exprimate sau sugerate de astfel de declarații anticipative. Investitorii sunt avertizați să nu se bazeze excesiv pe declarațiile anticipative. Riscurile și incertitudinile care ar putea determina ca rezultatele reale să difere de cele descrise în declarațiile anticipative includ: volatilitatea continuă a prețurilor de piață pentru oțel, minereu de fier și fier vechi, care afectează direct sau indirect prețurile produselor pe care le vindem clienților noștri; Incertitudinea asociată cu industria siderurgică extrem de competitivă și ciclică, precum și dependența noastră de cererea de oțel din industria auto, care se confruntă cu tendințe de pierdere în greutate și perturbări ale lanțului de aprovizionare, cum ar fi deficitul de semiconductori, ar putea duce la o producție de oțel mai mică în consum; potențiale slăbiciuni și incertitudini în mediul economic global, supracapacitatea în producția mondială de oțel, excedentul de minereu de fier, importurile generale de oțel și scăderea cererii de pe piață, inclusiv din cauza pandemiei prelungite de COVID-19, a conflictelor sau a altor factori; Din cauza pandemiei de COVID-19 în curs sau a altor factori, unul sau mai mulți dintre clienții noștri cheie (inclusiv clienți din industria auto, furnizori sau contractori cheie) se vor confrunta cu dificultăți financiare severe, faliment, închideri temporare sau permanente sau probleme operaționale. Poate duce la o scădere a cererii pentru produsele noastre, o creștere a dificultății de colectare a creanțelor, reclamații din partea clienților și/sau furnizorilor din cauza forței majore sau a altor motive pentru neîndeplinirea obligațiilor contractuale față de noi; perturbări ale activității legate de pandemia de COVID-19 în curs, inclusiv un risc crescut ca majoritatea angajaților sau contractorilor noștri de la fața locului să se îmbolnăvească sau să nu își poată îndeplini funcțiile zilnice de muncă; cu Guvernul SUA privind Legea privind extinderea comerțului din 1962 (modificată prin Legea comerțului din 1974), Acordul SUA-Mexic-Canada și Riscuri. legate de acțiunile întreprinse în temeiul Secțiunii 232 a altor acorduri comerciale, tarife, tratate sau politici, precum și incertitudinea obținerii și menținerii unor taxe antidumping și compensatorii eficiente pentru a compensa efectele negative ale importurilor comerciale neloiale; reglementări, inclusiv posibile reglementări de mediu legate de schimbările climatice și emisiile de carbon, și costurile și răspunderile asociate, inclusiv neobținerea sau nerespectarea permiselor operaționale și de mediu, aprobărilor, modificărilor sau altor aprobări necesare sau de la orice organism guvernamental sau de reglementare, precum și costurile asociate implementării îmbunătățirilor pentru a respecta modificările de reglementare, inclusiv potențialele cerințe de garanție financiară; impactul potențial al activităților noastre asupra mediului sau expunerea la substanțe periculoase; capacitatea noastră de a menține o lichiditate adecvată, nivelul nostru de îndatorare și disponibilitatea capitalului pot limita flexibilitatea financiară și fluxul de numerar de care avem nevoie pentru a finanța capitalul de lucru, cheltuielile de capital planificate, achizițiile și alte obiective corporative generale sau nevoile continue ale afacerii noastre; momentul nostru anticipat actual sau incapacitatea de a reduce datoria deloc sau de a returna capitalul propriu acționarilor; modificări adverse ale ratingurilor de credit, ratelor dobânzilor, cursurilor de schimb valutar și legislației fiscale, precum și litigii comerciale și de afaceri, probleme de mediu, investigații guvernamentale, cereri de despăgubire pentru accidente de muncă sau vătămări corporale, daune materiale, forță de muncă și angajare, rezultate și costuri ale litigiilor, cererilor de despăgubire, arbitrajului sau procedurilor guvernamentale referitoare la aspecte sau litigii legate de proprietate, operațiuni și alte aspecte, incertitudini privind costul sau disponibilitatea echipamentelor critice de producție și a pieselor de schimb, perturbări ale lanțului de aprovizionare cu energie (inclusiv electricitate, gaze naturale și motorină) sau materii prime critice. Modificări ale costului, calității sau disponibilității și aprovizionării (inclusiv minereu de fier, gaze industriale, electrozi de grafit, fier vechi, crom, zinc, cocs) și cărbune metalurgic, precum și livrarea produselor către clienții noștri, intern între întreprinderile noastre; Probleme sau perturbări legate de furnizori care redirecționează resursele de producție sau produsele sau transportă materii prime către noi; asociate cu dezastre naturale sau provocate de om, condiții meteorologice severe, condiții geologice neașteptate, defecțiuni ale echipamentelor critice, focare de boli infecțioase, defecțiuni ale instalațiilor de decantare și alte evenimente neprevăzute de incertitudine; defecțiuni sau defecțiuni ale sistemelor noastre informatice, inclusiv cele legate de securitatea cibernetică; datoriile și cheltuielile asociate cu orice decizie de afaceri de a închide temporar sau pe termen nelimitat sau definitiv instalații sau mine operaționale care ar putea afecta negativ valoarea contabilă a activelor și ar putea duce la taxe de depreciere sau datorii legate de închidere și restaurare, precum și incertitudinea asociată cu reluarea funcționării oricăror instalații sau mine operaționale anterior inactive; capacitatea noastră de a realiza sinergiile și beneficiile așteptate din achizițiile noastre recente și de a integra cu succes afacerea achiziționată în afacerea noastră existentă, inclusiv incertitudinile asociate cu menținerea relațiilor cu clienții, furnizorii și angajații, precum și responsabilitățile noastre cunoscute și necunoscute în legătură cu achiziția; nivelul nostru de autoasigurare și capacitatea noastră de a obține o asigurare de răspundere civilă adecvată pentru terți pentru a acoperi în mod adecvat potențialele evenimente adverse și riscurile de afaceri; provocările menținerii licenței noastre sociale de a lucra cu părțile interesate, inclusiv impactul impactului nostru local asupra reputației noastre de a opera în industrii cu emisii mari de carbon și emisii de gaze cu efect de seră și capacitatea noastră de a dezvolta operațiuni consistente și performanțe în materie de siguranță; identificăm și rafinăm cu succes orice proiect strategic de investiții sau dezvoltare, atingem performanța sau nivelurile planificate în mod rentabil, ne permitem să diversificăm portofoliul nostru de produse și să adăugăm noi clienți; o reducere a rezervelor noastre economice reale de minerale sau a estimărilor actuale ale rezervelor de minerale, precum și orice defecte în titlu sau orice alte contracte de leasing, licențe, servituți sau alte participații la proprietate în orice pierdere de proprietăți miniere, disponibilitatea lucrătorilor pentru ocuparea posturilor critice și potențiala lipsă de forță de muncă din cauza pandemiei de COVID-19 în curs și capacitatea noastră de a atrage, angaja, dezvolta și păstra personalul cheie; menținem relații de muncă satisfăcătoare cu sindicatele și angajații, posibilitatea răscumpărării relațiilor; costuri neașteptate sau mai mari asociate cu obligațiile de pensii și OPEB din cauza modificărilor valorii activelor planului sau a creșterilor contribuțiilor necesare pentru obligațiile negarantate; valoarea și momentul răscumpărării rezervelor noastre generale, angajamentul nostru față de finanțe. Se pot înregistra deficiențe semnificative sau deficiențe semnificative în controlul intern.
Pentru factori suplimentari care afectează Cliffs, consultați Partea I – Articolul 1A. Factori de risc din Raportul nostru anual pe Formularul 10-K pentru anul încheiat la 31 decembrie 2021 și alte documente depuse la SEC.
Pe lângă situațiile financiare consolidate conform US GAAP, Compania prezintă, de asemenea, EBITDA și EBITDA ajustată pe bază consolidată. EBITDA și EBITDA ajustată sunt măsuri financiare non-GAAP utilizate de conducere în evaluarea performanței operaționale. Aceste măsuri nu ar trebui prezentate separat de, în locul sau în locul informațiilor financiare pregătite și prezentate în conformitate cu US GAAP. Prezentarea acestor măsuri poate diferi de măsurile financiare non-GAAP utilizate de alte companii. Tabelul de mai jos reconciliază aceste măsuri consolidate cu cele mai comparabile măsuri GAAP ale acestora.
Drepturi de autor pentru date de piață © 2022 QuoteMedia. Cu excepția cazului în care se specifică altfel, datele sunt întârziate cu 15 minute (consultați timpul de întârziere pentru toate bursele). RT = timp real, EOD = sfârșitul zilei, PD = ziua precedentă. Datele de piață sunt furnizate de QuoteMedia. Condiții de operare.