Calgary, Alberta, 3 Kasım 2021 (GLOBE NEWSWIRE) — STEP Energy Services Ltd. (“Şirket” veya “STEP”) Eylül 2021'e ait mali ve faaliyet sonuçlarını açıklamaktan memnuniyet duyar. Mali Tablolar” Tabloları”).Okuyucular ayrıca bu basın bülteninin sonunda yer alan “Geleceğe Yönelik Bilgiler ve Beyanlar” Hukuki Tavsiye ve “IFRS Dışı Tedbirler” bölümlerine de bakmalıdır.Aksi belirtilmedikçe, Tüm mali tutarlar ve önlemler Kanada doları cinsinden ifade edilmiştir.STEP hakkında daha fazla bilgi için lütfen şirketin 31 Aralık 2020'de sona eren yıl için yıllık bilgi sayfası (17 Mart 2021 tarihli) dahil olmak üzere www.sedar.com adresindeki SEDAR web sitesini ziyaret edin (“AIF”).
(1) Bkz. IFRS Dışı Ölçütler. "Düzeltilmiş FAVÖK", UFRS'ye göre sunulmayan bir finansal ölçüdür ve finansman maliyetleri, amortisman ve itfa payları, maddi duran varlıkların elden çıkarılmasından kaynaklanan kayıplar (kazançlar), cari ve ertelenmiş vergi karşılıkları ve tahsilat (zarar) geliri, öz sermaye tazminatı, işlem maliyetleri, vadeli döviz sözleşmesi (kazanç) kaybı, kambiyo (kazanç) kaybı, değer düşüklüğü zararı öncesi net'e eşittir. gelir.
(2) IFRS Dışı Ölçütlere bakın. 'İşletme sermayesi', 'Toplam uzun vadeli finansal borçlar' ve 'Net borç', UFRS'ye göre sunulmayan finansal ölçütlerdir.”İşletme sermayesi, toplam dönen varlıklar eksi toplam kısa vadeli borçlara eşittir.”Toplam uzun vadeli finansal borçlar”, uzun vadeli borçlanmaları, uzun vadeli kiralama yükümlülüklerini ve diğer borçları içerir.”Net borç, ertelenmiş finansman masraflarından önceki krediler ve borçlanmalar eksi nakit ve nakit benzeri değerlere eşittir.
2021'in 3. Çeyreğine Genel Bakış 2021'in üçüncü çeyreği, 2020'nin başlarında pandeminin başlamasından bu yana STEP'in en güçlü çeyreğiydi. Emtia fiyatları birkaç yılın en yüksek seviyelerine yükselirken ve artan ekonomik aktivite ve likidite nedeniyle küresel stoklar düşmeye devam ederken, bu performansın arkasında sıkı dahili maliyet kontrolleri ve müşterilerimizin artan faaliyetleri yer aldı.
Artan hidrokarbon talebi ve fiyatları, Kanada ve Amerika Birleşik Devletleri'nde üretimde kademeli bir artışa yol açtı ve gelişmiş sondaj faaliyeti, şirketin hizmetlerine olan talebi artırdı. Birlikte ele alındığında, STEP, 2020'nin 3. Çeyreğindeki 283.000 ton ve 2021'in 2. Çeyreğindeki 466.000 tona kıyasla, 2021'in 3. Çeyreğinde 496.000 ton propant çıkardı.ABD sondaj kuleleri ortalama 484 2021'in üçüncü çeyreğinde sondaj kuleleri, yıldan yıla %101 ve sırayla %11 arttı. Kanada'daki sondaj kulesi sayısı, bu çeyrekte ortalama 150 kule oldu, 2020'nin üçüncü çeyreğine göre %226 artış ve baharın dağılması nedeniyle 2021'in ikinci çeyreğinde faaliyette görülen mevsimsel düşüşe göre %111 artış.
STEP'in 2021'in üçüncü çeyreğine ilişkin geliri, geçen yılın aynı dönemine göre %114 ve 2021'in ikinci çeyreğine göre %24 artarak 133,2 milyon dolara yükseldi. Yıldan yıla büyüme, 2020'de faaliyetteki yavaşlamanın ardından yaşanan güçlü toparlanmadan kaynaklandı. Gelir, Kanada ve ABD'de daha yüksek kullanım ve kısmen daha yüksek fiyatlandırma ile de desteklendi.
STEP, 2021'in üçüncü çeyreğinde, 2020'nin üçüncü çeyreğinde elde edilen 9,1 milyon $'dan %98 artışla ve 2021'in ikinci çeyreğindeki 11,7 milyon $'dan %54 artışla 18,0 milyon $'lık düzeltilmiş FAVÖK elde etti. 0, 2020 – 4,5 milyon $, 30 Haziran 2021 – 1,9 milyon USD) personel maliyetlerini azaltmak için hibeler. Şirketler, daha yüksek maliyetlere, daha uzun teslim sürelerine ve bazen tam kıtlıklara yol açan sıkı işgücü piyasalarını ve küresel tedarik zinciri kısıtlamalarını yansıtan maliyet enflasyonunun işletmeye girdiğini görüyor.
Şirket, 2021'in üçüncü çeyreğinde 3,4 milyon $ net zarar (0,05 $ hisse başına temel kazanç), 9,8 milyon $'lık net zarardan (0,14 $ hisse başına temel kazanç) ve 2021'in ilk çeyreğinde 10,6 $ net zarar kaydetti. İkinci çeyrekte 0,16 milyon $ (hisse başına temel kazanç 0,16 $). 2020 3. Çeyrek – 3.5 milyon $, 2. Çeyrek 3.4 milyon $) ve 0.3 milyon $ (3. Çeyrek 2020 – 0.9 milyon $), 2. Çeyrek 2021 – 2.6 milyon $) hisse bazlı tazminat. Net zarardaki düşüş, disiplinli büyüme ve genel giderlerin bakımı ve satış, genel ve idari (“SG&A”) yapısından kaynaklanan ölçek ekonomileri ile birlikte yüksek faaliyetten kaynaklanan yüksek gelirden kaynaklandı.
Faaliyet arttıkça bilanço iyileşmeye devam etti. Şirket, Çevresel, Sosyal ve Yönetişim ("ESG") hedeflerinin bir parçası olarak, faaliyetlerinin verimliliğini artırmak ve çevresel etkisini azaltmak için hedefli yatırımlar yapmaya devam ediyor. Ayrıca, daha yüksek gelir seviyelerini karşılamak için artan alacak ve stok seviyelerini karşılamak için işletme sermayesine yatırım yapıyor. 30 Eylül 2021'de işletme sermayesi, esas olarak 21 $'ın dahil edilmesi nedeniyle 31 Aralık 2020'deki 44,6 milyon $'dan 33,2 milyon $'a düştü. 2022'de başlayan planlanmış borç geri ödemeleriyle ilgili kısa vadeli borçlar (31 Aralık 2020 - yok).
Güçlendirilmiş bilanço ve 2021 ve 2022 bakiyeleri için yapıcı görünüm, şirketin kredi imkânının vadesini 30 Temmuz 2023'e kadar uzatmasına olanak tanıyor (bkz. Likidite ve Sermaye Kaynakları – Sermaye Yönetimi – Borç). 30 Eylül 2021 itibarıyla şirket, kredi tesisimiz kapsamındaki tüm mali ve mali olmayan sözleşmelere uyum sağlamaya devam ediyor ve sözleşme hafifletme hükümlerinin uzatılmasına başvurması beklenmiyor.
Sektör Koşulları 2021'in ilk dokuz ayında ekonomik aktivitede yapıcı bir iyileşme görüldü ve bu da 2021'in geri kalanı ve 2022 için iyimserliğe yol açtı. Ham petrol talebi pandemi öncesi seviyelere ulaşmasa da, ham petrol talebi iyileşirken arzlar kademeli olarak toparlanarak stoklarda düşüşe neden oldu. Bu, güçlü emtia fiyatlarının temelini oluşturdu, birkaç yılın en yüksek seviyelerine ulaştı, artan sondaj ve tamamlama faaliyeti ile hizmetlerimize yönelik talebi artırdı.
Artan likidite ve bastırılmış tüketici talebinin ekonomik faaliyeti yönlendirmesiyle küresel ekonomik toparlanmanın devam etmesini bekliyoruz. Ekonomik İşbirliği ve Kalkınma Örgütü ("OECD"), Kanada'nın Gayri Safi Yurtiçi Hasılasının ("GSYİH") 2021'de %6,1 ve 2022'de %3,8, ABD GSYİH'sının 2021'de %3,6 ve 2022'de %3,6 büyüyeceğini öngörmektedir22. Bunun enerji talebinde bir artışa yol açması bekleniyor. Petrol İhraç Eden Ülkeler Örgütü (“OPEC”), Rusya ve diğer bazı üreticilerdeki (toplu olarak “OPEC+”) üretim artışının, son zamanlarda yetersiz yatırım ve Kuzey Amerika arz kısıtlamalarına yol açan üretim düşüşü eğrileriyle birleştiğinde, küresel enerji Arzı dengesini koruması bekleniyor.
Daha yüksek ve daha istikrarlı emtia fiyatları, Kuzey Amerikalı petrol ve gaz üreticilerinin sermaye planlarında ılımlı bir artışa yol açmalıdır. Kamu şirketleri, sermayeyi hissedarlara iade etme yönündeki yatırımcı baskısı nedeniyle harcamalarını sınırlandırırken, özel şirketler emtia fiyatlandırmasının iyileştirilmesinden yararlanmak için sermaye planlarını artırdığından, piyasada bir farklılaşma görmeye başlıyoruz. Kuzey Amerika tedariki, faaliyet büyümesini yavaşlatan artan personel ve tedarik zinciri zorluklarından da etkilendi. Delta değişkeninin yönlendirdiği mevcut salgın dalgası, operasyonları önceki dalgalardan daha ciddi şekilde kesintiye uğrattı ve müşterilerle ve operasyonlarla sürekli iletişim gerektirdi işgücü piyasası, birden fazla sektördeki yoğun rekabet ve uygun işçilerin kaynak endüstrilerinden çekilmesi nedeniyle kıtlıkla mücadele ediyor; bu da mevcut ve potansiyel çalışanlar daha yüksek ücret talep ettiğinden maliyetlerin artmasına neden oluyor. Petrol sahası hizmetleri endüstrisindeki parça, çelik, propant ve kimyasallar için tedarik zincirleri de, sipariş verildikten sonra 12 aydan uzun bazı teslimat teklifleri ve artan maliyetlerle uzun teslim sürelerinden etkilenmiştir.
Kanada kangal boru ve kırma ekipmanı pazarı dengeye yaklaşıyor. Artan sondaj ve tamamlama faaliyetlerinin ek pazar kapasitesi talebini artırması bekleniyor. STEP, yalnızca fiyatlandırma, üreticilerin yüksek emtia fiyatlarının getirdiği ekonomik iyileşme konusundaki farkındalığını yansıttığında personel ekleyerek endüstrinin öz disiplini sürdürmesini savunmaya devam edecek.
1 (Kanada Ekonomik Anlık Görüntüsü, 2021) Alındı: https://www.oecd.org/economy/canada-ekonomik-snapshot/2 (US Economic Snapshot, 2021) Alındı: https://www.oecd.org/economy /US Economic Snapshot/
ABD'de, sarmal boru ve kırma ekipmanı pazarı biraz fazla tedarik edilmiş durumda, ancak yakın vadede dengeye ulaşması bekleniyor. Faaliyetlerdeki son artış, bazı yeni küçük ve orta ölçekli pazar girişlerine yol açtı. Bu girişler, STEP ve diğer pazar liderleri tarafından işletilen en iyi varlıklar kadar verimli ve ekonomik teknolojiye sahip olmayan eski varlıkları büyük ölçüde yeniden etkinleştirdiler. Bu yeni oyuncular kapasite eklemiş olsalar da, iş gücü kıtlığı piyasada bulunan ekipman sayısını sınırlayacağı için ekipman talebinin ve kullanılabilirliğinin daralması bekleniyor.
Petrol sahası hizmetleri endüstrisinin beklenen faaliyet büyümesine ayak uydurabilmesi ve enflasyonist baskılar nedeniyle daha fazla marj sıkışmasından kaçınabilmesi için daha yüksek fiyatlandırma gerekiyor. Yüksek emtia fiyatlarının faydaları, fiyatları sürdürülebilir seviyelerin altında kalmaya devam eden hizmetler sektörüne yalnızca marjinal olarak aktarıldı.STEP, Kanada ve ABD'deki müşterilerle fiyatlandırma görüşmeleri yapıyor ve 2021'in 4. Çeyreği ve 2022'nin ilk yarısında Kanada ve ABD fiyatlandırmasında daha fazla iyileşme görmeyi bekliyor.
Bu iyileştirmeler, petrol sahası hizmetleri sektörünün endüstride büyüyen ESG anlatısına yanıt vermesini sağlamak için kritik öneme sahiptir. STEP, düşük emisyonlu ekipmanın piyasaya sürülmesinde erken bir liderdi ve pazara yenilikçi çözümler getirme taahhüdüyle tutarlı bir şekilde bunu yapmaya devam edecek. şirket ayrıca ekipman ve personel ayak izini %30, gürültü seviyelerini %20 ve emisyonları yaklaşık %11 oranında azaltan STEP-XPRS entegre bobin ve kırma ünitesini geliştirerek elektriklendirme için adımlar attı.
2021 4. Çeyrek ve 2022 1. Çeyrek Görünümü Kanada'da 2021 4. Çeyrek'in 2020 4. Çeyrek ve 2019 4. Çeyreği geçmesi bekleniyor.2022'nin ilk çeyreği için görünümün benzer şekilde güçlü olması bekleniyor. 2022'nin ikinci çeyreğinde cihaz mevcudiyeti hakkında, ancak çeyreğe ilişkin görünürlük sınırlı kaldı. Personel ekipmanı, operasyonlar üzerinde önemli bir kısıtlama haline geldi ve yönetim, üst düzey yetenekleri çekmek ve elde tutmak için adımlar atıyor.
STEP'in ABD operasyonları, 2021'in üçüncü çeyreğinde, yılın geri kalanında ve 2022'ye kadar devam etmesini beklediğimiz bir gelişme gösteren gelir artışı gösterdi. Sondaj ve tamamlama faaliyetleri Kanada'dan daha hızlı gelişmeye devam ediyor ve arz-talep dengesi sıkılaşmaya devam etmelidir. artması bekleniyor ve 2022'nin dördüncü çeyreği ile ikinci çeyreğinin ortası arasında daha yüksek kullanım bekleniyor. Şirket, fiyatların toparlanmaya devam etmesini bekliyor ve disiplinli filo genişletme fırsatına sahip. Kanada'da olduğu gibi, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki saha personeli zorlukları, ekipmanın sahaya geri gönderilmesi konusunda önemli bir kısıtlama olmaya devam ediyor.
Finansman 30 Eylül 2021'de sona eren üç ve dokuz aylık iyileştirilmiş sonuçlar, STEP'in, banka konsorsiyumumuzun desteğiyle taahhüt hafifletme dönemini başarılı bir şekilde yönetmesini sağladı (bkz. Likidite ve Sermaye Kaynakları – Sermaye Yönetimi – Borç). Şirket, 2022 ortasına kadar normal sermaye ve kredi ölçütlerine dönmeyi bekliyor ve bu nedenle, kredi hafifletme şartlarını uzatmayı beklemiyor.
Sermaye Harcamaları Şirketin 2021 sermaye planı, 31,5 milyon $'ı bakım sermayesi ve 7,6 milyon $'ı optimizasyon sermayesi dahil olmak üzere 39,1 milyon $ olarak kaldı. Bunun 18,2 milyon $'ı Kanada operasyonları ve kalan 20,9 milyon $'ı ABD operasyonları içindi. Şirket, 30 Eylül 2021'de sona eren dokuz ay için sermaye harcamaları için 25,5 milyon $ ayırdı ve 2021 bütçesinin 2022 mali yılına taşınmasını bekliyor .STEP, STEP hizmetlerine yönelik piyasa talebine dayalı olarak insanlı ekipman ve sermaye planlarını değerlendirmeye ve yönetmeye devam edecek ve yıllık iş planlama döngüsünün tamamlanmasının ardından 2022 sermaye bütçesini yayınlayacaktır.
STEP, WCSB'de 16 sarmal boru ünitesine sahiptir. Şirketin sarmal boru üniteleri, WCSB'nin en derin kuyularına hizmet verecek şekilde tasarlanmıştır. STEP'in parçalama operasyonları, Alberta ve kuzeydoğu Britanya Kolumbiyası'ndaki daha derin ve teknik açıdan daha zorlu bloklara odaklanmıştır. STEP'in 282.500 beygir gücü vardır ve bunun yaklaşık 132.500'ü çift yakıtlıdır. hedef kullanımı ve ekonomik getirileri desteklemek için pazar.
(1) IFRS dışı önlemlere bakın.(2) Bir çalışma günü, destek ekipmanı hariç, 24 saatlik bir süre içinde gerçekleştirilen herhangi bir sarmal boru ve kırma işlemi olarak tanımlanır.
Kanada işi, 2021'in üçüncü çeyreğine kıyasla 2021'in üçüncü çeyreğinde gelişmeye devam etti ve gelir 38,7 milyon $ veya 2020'nin üçüncü çeyreğine göre %86 arttı. Çatlatma 35,9 milyon $ artarken, sarmal boru geliri 2,8 $ arttı. 2020'nin aynı dönemine göre milyon $ artış. Artan sondaj ve tamamlama faaliyeti ve müşteri karışımımız, her iki hizmet hattı için de çalışma günlerinin artmasına neden oldu.
Kanada işletmesi, 2021'in üçüncü çeyreğinde, 2020'nin üçüncü çeyreğinde elde edilen 17,2 milyon $'dan (gelirin %38'i) biraz daha yüksek olan 17,3 milyon $'lık (gelirin %21'i) düzeltilmiş FAVÖK elde etti. Daha yüksek gelire rağmen, Düzeltilmiş FAVÖK, bu çeyrekteki düşük CEWS nedeniyle değişmeden kaldı. 2020'nin üçüncü çeyreğindeki 4,1 milyon $'a kıyasla, 2021'in üçüncü çeyreği, 1,3 milyon $'lık CEWS'yi içeriyordu. Çeyrek ayrıca, 1 Ocak 2021'den itibaren geçerli olmak üzere tazminatla ilgili faydaların geri kazanılması ve ücret geri almalarının tersine çevrilmesinden de etkilendi. Genel giderler ve SG&A yapısı, 2020'nin üçüncü çeyreğine kıyasla artan saha operasyonlarını desteklemek için ölçeklenirken, şirket yalın bir maliyet yapısını korumaya kararlı.
65,3 milyon $'lık Kanada hidrolik kırma geliri, 2020'nin üçüncü çeyreğinde STEP'in üç spread yerine dört spread çalıştırmasıyla 2020'nin aynı dönemine kıyasla önemli ölçüde arttı. Hizmet hattının makul kullanımı, 2020'nin üçüncü çeyreğindeki 158 güne kıyasla 244 gündü, ancak Eylül başındaki bir hareketsizlik döneminden etkilenmişti. bu çeyrekte pandemi nedeniyle daha ciddi bir şekilde kesintiye uğradı ve rekabetçi fiyatlandırma baskısı devam etti. 2020'nin üçüncü çeyreğindeki günlük 186.000 $'dan günlük 268.000 $'lık gelir, öncelikle pompalanan propantın çoğunluğunu STEP'in tedarik etmesiyle sonuçlanan müşteri karışımı nedeniyle arttı. kuzeybatı Alberta ve kuzeydoğu Britanya Kolumbiyası'ndaki hidrolik kırma hizmetlerimiz.
İşletme maliyetleri faaliyetle birlikte artar, en önemlisi STEP tarafından sağlanan artan propant nedeniyle ürün ve nakliye maliyetleridir. Artan personel sayısı ve tazminattaki iyileşme nedeniyle bordro giderleri de yüksektir. Daha yüksek maliyetlere rağmen, müşteri konumlarındaki yüksek iş yükleri ve güçlü işletim performansı nedeniyle parçalama operasyonlarının işletme sonuçlarına katkısı 2020'nin üçüncü çeyreğine göre daha yüksekti.
2020'nin üçüncü çeyreğindeki 319 güne kıyasla 356 iş günü ile 2020'nin aynı döneminde 15,4 milyon $ olan Kanada'nın 2021'in üçüncü çeyreğindeki kangal boru geliri 18,2 milyon $ oldu. STEP, bir yıl önceki beş birime kıyasla 2021'in üçüncü çeyreğinde ortalama yedi kangal boru ünitesi işletti. 2020'de uygulanan personel artışları ve maaş kesintilerinin tersine çevrilmesi daha yüksek maaşla sonuçlandı rulo giderleri, müşteri ve iş karışımı ise daha yüksek ürün ve kangal boru maliyetleriyle sonuçlandı. Sonuç olarak, işletme faaliyetlerinin 2020'nin üçüncü çeyreğine kıyasla Kanada performansına daha az katkısı oldu.
2021'in 3. Çeyreği ile 2021'in 2. Çeyreği karşılaştırıldığında 2021'in 3. Çeyreğindeki toplam Kanada geliri, 2021'in 2. Çeyreğindeki 73,2 milyon dolardan artarak 83,5 milyon dolar oldu Sezon, bahar tatili nedeniyle mevsimsel indirimlerle yeniden başlıyor. Bunun nedeni, iyileşen emtia fiyat ortamının bir sonucu olarak müşterilerimiz tarafından yapılan yüksek sermaye harcamalarıdır. 2021'in ikinci çeyreğinde 71 olan teçhizat sayısı, üçüncü çeyrekte iki kattan fazla artarak 150'ye yükseldi.
2021'in ikinci çeyreğinde 15,6 milyon dolar olan (gelirin %21'i) 2021'in üçüncü çeyreği için düzeltilmiş FAVÖK, 17,3 milyon dolardı (gelirin %21'i). Değişken maliyetlerin gelirdeki artışla orantılı olarak artması ve sabit maliyetlerin büyük ölçüde tutarlı olması nedeniyle düzeltilmiş FAVÖK sırayla arttı. 2021'in üçüncü çeyreği, 2021'in ikinci çeyreğinde kaydedilen 1,8 milyon dolardan düşüşle 1,3 milyon dolarlık CEWS'yi içeriyordu 2021.
Fracking, 2. Çeyrek'teki 174 güne kıyasla 2021'in 3. Çeyreğinde 244 gün olmak üzere dört yayılım boyunca devam etti. 65,3 milyon $'lık gelir, günlük gelirdeki %16'lık düşüş nedeniyle iş günü sayısıyla artmadı. Fiyatlandırma çeyrekten çeyreğe tutarlı kalırken, müşteri ve iş karması daha az pompa beygir gücü ve saha ekipmanı gerektirerek günlük gelirin düşmesine neden oldu. Q2 2021'de aşama başına 275.000 ton olan 142 Ton'a kıyasla, aşama başına 0 ton propant, 2021'in üçüncü çeyreğinde 63 tonda.
Sargılı boru işletmesi, 304 çalışma günüyle 2021'in ikinci çeyreğindeki 17,8 milyon $'a kıyasla 2021'in üçüncü çeyreğinde 18,2 milyon $'lık gelir elde ederek 356 çalışma günüyle yedi sarmal boru ünitesini işletmeye devam etti. Kullanım, daha az kangal boru içeren halka şeklindeki parçalama operasyonlarının artması nedeniyle ikinci çeyrekte günlük gelirin günlük 59.000 $'dan 51.000 $'a düşmesiyle büyük ölçüde dengelendi. dize döngüleri ve azaltılmış ilişkili gelir.
30 Eylül 2021'de sona eren dokuz aylık dönemde, 30 Eylül 2020'de sona eren dokuz aya kıyasla, 2021'in ilk dokuz ayında Kanada işletmesinden elde edilen gelir, yıldan yıla %59 artışla 266,1 milyon $'a ulaştı. Büyük ölçüde STEP tarafından sağlanan propant iş yüklerinin artması nedeniyle, daha yüksek çalışma günlerinin yüksek günlük gelirle birleşmesi nedeniyle kırılma geliri 92,1 milyon $ veya %79 arttı. yoğun pazar rekabeti nedeniyle gelir 6,5 milyon $ veya %13 arttı. Operasyon günleri yalnızca %2 artarken, mütevazı fiyatlandırma iyileştirmeleri ve sıvı ve nitrojen pompalama hizmetlerinin daha yüksek katkıları nedeniyle günlük gelir %10 arttı.
30 Eylül 2021'de sona eren dokuz aylık dönemde düzeltilmiş FAVÖK, 2020'nin aynı döneminde 39,1 milyon $'a (gelirin %23'ü) kıyasla 54,5 milyon $'dı (gelirin %20'si) 2021'in başlarında tüm maaş kesintileri.30 Eylül 2020'de sona eren dokuz aylık döneme ilişkin düzeltilmiş FAVÖK, pandeminin başlangıcında operasyonların ölçeğini ayarlamayla ilgili 3,2 milyon dolarlık bir kıdem paketinden olumsuz etkilendi. 30 Eylül 2021'de sona eren dokuz aylık dönemde, Kanada işletmesi için CEWS, 2020'nin aynı dönemindeki 6,9 milyon dolarla karşılaştırıldığında 6,7 ​​milyon dolar olarak kaydedildi.
STEP'in ABD operasyonları 2015 yılında sarmal boru hizmetleri sağlayarak faaliyete geçti. STEP'in Teksas'taki Permiyen ve Eagle Ford Havzalarında, Kuzey Dakota'daki Bakken Shale'de ve Colorado'daki Uinta-Piceance ve Niobrara-DJ Havzalarında 13 sarmal boru tesisatı bulunuyor. STEP, Nisan 2018'de ABD parçalama işine girdi. 52.250 HP, çift yakıt kapasitesine sahiptir. Fracking, öncelikle Teksas'taki Permian ve Eagle Ford havzalarında gerçekleştirilir. Yönetim, kullanımı, verimliliği ve getirileri optimize etmek için kapasiteyi ve bölgesel dağıtımı ayarlamaya devam ediyor.
(1) IFRS dışı önlemlere bakın.(2) Bir çalışma günü, destek ekipmanı hariç, 24 saatlik bir süre içinde gerçekleştirilen herhangi bir sarmal boru ve kırma işlemi olarak tanımlanır.
2021'in üçüncü çeyreğinde, 2020'nin üçüncü çeyreğine kıyasla, ABD işletmesi artan performans eğilimini sürdürdü ve FAVÖK'ü ayarladı. Artan emtia fiyatları, sondaj ve tamamlama faaliyetlerinde artışı teşvik ederek STEP'in 2021'in üçüncü çeyreğinde üçüncü hidrolik kırma filosunu başlatmasına olanak sağladı. 30 Eylül 2021'de sona eren üç aylık gelir, aynı yıldaki 17,5 milyon $'dan %184 artışla 49,7 milyon $ oldu. Karşılaştır Bir önceki yıla göre, 2020'de ekonomik aktivite, pandemi benzeri görülmemiş düşüşe yanıt olarak bir artış gördü. 2020'nin üçüncü çeyreğine kıyasla, kırılma geliri 20,1 milyon dolar ve sarmal boru geliri 12 milyon dolar arttı.
30 Eylül 2020'de sona eren üç aylık dönemde düzeltilmiş FAVÖK kaybı (gelirin %8'i) olan 4,8 milyon $'a (gelirin %8'i) kıyasla, 30 Eylül 2021'de sona eren üç aylık döneme ilişkin düzeltilmiş FAVÖK, 4,2 milyon $'dı (gelirin %8'i) idi. 2020 FAVÖK'ü, durgunluğun etkisini hafifletmeye yönelik işten çıkarmalara ve diğer önlemlere rağmen sabit maliyet tabanını karşılayacak gelirin yetersiz olmasından kaynaklanıyordu. İşletme mütevazı fiyatlandırma görmeye devam etti 2021'in üçüncü çeyreğindeki iyileştirmeler, ancak enflasyon ve küresel tedarik zinciri gecikmelerinin yanı sıra daha yüksek tazminat nedeniyle daha yüksek malzeme ve parça maliyetleri nedeniyle deneyimli personeli işe almak ve elde tutmak giderek daha pahalı hale geldi. Sonuçlar, performans açısından zorluk teşkil ediyor.
ABD hidrolik kırma geliri, 2020'nin aynı dönemine göre %215 artışla 29,5 milyon dolar oldu, çünkü STEP geçen yıla kıyasla üç farklı hidrolik kırma operasyonu gerçekleştirdi. 2020'nin aynı döneminde 39 olan hizmet hattı, 2021'in üçüncü çeyreğinde 195 iş gününe ulaşarak, 2021'de kademeli olarak genişledi. Günlük gelir, 202'nin üçüncü çeyreğinde 240.000 dolardan düştü 2021'in üçüncü çeyreğinde, müşteriler kendi propantlarını tedarik etmeyi tercih ettikçe müşteri karışımındaki değişiklikler nedeniyle daha düşük propant geliri nedeniyle 0'dan 151 $'a.
İşletme maliyetleri, faaliyet düzeyleriyle birlikte arttı, ancak gelir artışından daha az arttı ve bu, işletme faaliyetlerinin ABD performansına önemli ölçüde daha yüksek katkısıyla sonuçlandı. Sıkı işgücü piyasası nedeniyle, personel maliyetleri artmaya devam ediyor ve kritik bileşenler için teslim süreleri artıyor, bu da maliyetler üzerindeki enflasyonist baskıları artırıyor. Fiyatlar yükselmeye devam etti, ancak ekipmandaki hafif fazlalık ve hala rekabetçi olan pazar nedeniyle azaldı. Farkın dördüncü çeyrekte ve 2022'de daralması bekleniyor.
ABD sarmal boru, 2020'nin üçüncü çeyreğindeki 8,2 milyon $'dan 2020'de 8,2 milyon $'lık gelirle ivmesini sürdürdü.STEP, 8 sarmal boru ünitesiyle donatıldı ve 2020'nin üçüncü çeyreğindeki 5 ve 216 güne kıyasla 494 günlük çalışma süresine sahip. oranlar Kuzey Dakota ve Colorado'da artmaya başladı.Batı Teksas ve Güney Teksas, parçalanmış pazarlar ve daha küçük rakiplerin kaldıraç kazanmak için fiyatlarını düşürmesi nedeniyle ara sıra faaliyet ve depresif fiyatlandırmayla karşı karşıya kalmaya devam ediyor.Yoğun pazar rekabetine rağmen, STEP, stratejik pazar varlığı ve uygulama konusundaki itibarı sayesinde kullanım ve fiyat iyileştirme konusunda ilerleme kaydetti.Kırılma gibi, sarmal borular, sarmal boru dizisi için malzeme, parça ve çeliğin yanı sıra işçilikle ilgili artan maliyetlerle karşı karşıyadır.
2021'in 3. Çeyreği ve 2021'in 2. Çeyreği ABD Operasyonları, 30 Eylül 2021'de sona eren üç aylık dönemde, 2021'in ikinci çeyreğine ilişkin yüksek gelir beklentilerine dayalı olarak 49,7 milyon $ üretti. Çatlatma geliri 10,5 milyon $ artarken, sarmal boru geliri sırasıyla 4,8 milyon $ arttı. Yükselen emtia fiyatları, sondaj ve tamamlama faaliyetlerinde toparlanmayı beslemeye devam ediyor ve STEP'in operasyonları, artan kullanımdan yararlanmak için iyi bir konumda. .
Düzeltilmiş FAVÖK, 2021'in ikinci çeyreğine kıyasla 2021'in üçüncü çeyreğinde 3,2 milyon dolar arttı çünkü işletme genel giderlerde ve SG&A yapısında minimum artışla kapasiteyi ve kullanımı artırabildi. Bu işletmeler, yılın geri kalanında ve 2022'ye kadar fiyatlandırma iyileştirmeleri ve tutarlı bir çalışma planı sürdürürken destek yapısında sürdürülebilir büyümeye odaklanmaya devam ediyor.
Üçüncü parçalama marjlarındaki artış, müşteri karışımındaki değişiklik ve artan taleple birleştiğinde, daha yüksek parçalama hizmetleri geliriyle sonuçlandı. Hizmet hattı, 2021'in ikinci çeyreğindeki 146 güne kıyasla 2021'in üçüncü çeyreğinde 195 iş gününe sahipti. İyileşen fiyatlandırma ve artan iş yükü nedeniyle dışarı pompalanan propant kimyasallarının artması nedeniyle günlük gelir, ikinci çeyrekte 130.000 dolardan 151.000 dolara yükseldi. 2021'in ikinci çeyreği, propant ve kimyasal satışlarından daha yüksek akış ve buna bağlı olarak daha düşük bakım gideri nedeniyle üçüncü bir kırma filosunun devreye alınmasıyla ilgili geçiş ücretlerini içerdiğinden, faaliyetin ABD performansına katkısı arttı. Daha yüksek faaliyet seviyelerini ve ek ekipman filolarını desteklemek için hizmet hattı genel giderleri artırıldı.
ABD'de kangal boru geliri, artan faaliyet seviyeleri nedeniyle 2021'in ikinci çeyreğine göre 4,8 milyon dolar arttı ve 2021'in ikinci çeyreğindeki 422 iş gününe kıyasla 2021'in üçüncü çeyreğinde 494 iş günü oldu. Değişken maliyetler, faaliyet arttıkça artarak sırayla sabit kaldı, ancak hizmet hattındaki en büyük tek gider kalemi olan işçilik maliyetleri, gelir arttıkça performansı iyileştirdi.
30 Eylül 2020'de sona eren dokuz aya kıyasla 30 Eylül 2021'de sona eren dokuz ayda ABD'nin operasyonlardan elde ettiği gelir 30 Eylül 2021'de sona eren dokuz ayda 111,5 milyon dolar iken 30 Eylül 2020'de sona eren dokuz ayda gelir 129,9 milyon dolardı. 2020'nin ilk çeyreğinde pandemiye kadar iyileşen ABD operasyonları, ekonomik aktivitede benzeri görülmemiş bir düşüşe ve emtia fiyatlarında tarihi düşük seviyelere inerek sondaj ve tamamlamalarda keskin bir düşüşe yol açtı.
Faaliyetteki ardışık iyileşmeye dayalı olarak, ABD operasyonları, 2020'de aynı dönem için 0,8 milyon $'lık (gelirin %2'si) olan Düzeltilmiş FAVÖK'e kıyasla, 30 Eylül 2021'de sona eren dokuz aylık dönem için 2,2 milyon $'lık (gelirin %2'si) pozitif Düzeltilmiş FAVÖK üretti. Düzeltilmiş FAVÖK, iyileştirilmiş ekipman fiyatlandırması, daha düşük SG&A yapısı ve iyileşen ürün satış akışı nedeniyle biraz arttı. Ancak, küresel tedarik zinciri kısıtlamaları nedeniyle , şirket, malzeme maliyetleri üzerinde enflasyon baskısı ve rekabetçi çalışma ortamı nedeniyle artan tazminat maliyetleri görüyor.30 Eylül 2021'de sona eren dokuz ay, hizmetlerimize yönelik artan talebi karşılamak için ek kapasitenin etkinleştirilmesiyle ilişkili artan maliyetleri de içeriyor.
Şirketin kurumsal faaliyetleri, Kanada ve ABD operasyonlarından ayrıdır. Kurumsal faaliyet giderleri, varlık güvenilirliği ve optimizasyon ekipleriyle ilgili giderleri içerir ve genel ve idari maliyetler, yürütme ekibi, yönetim kurulu, halka açık şirket maliyetleri ve hem Kanada hem de ABD operasyonlarına fayda sağlayan diğer faaliyetleri içerir.
(1) Bkz. IFRS Dışı Tedbirler.(2) Dönemin kapsamlı geliri kullanılarak hesaplanan Düzeltilmiş FAVÖK yüzdesi.