Хәерле иртә, ханымнар һәм әфәнделәр. Трикан кое хезмәтенә рәхим итегез Q1 2022 Табыш нәтиҗәләре конференциясе Чакыру һәм Веб-трансляция. Искә төшерү өчен, бу конференция чакыруы яздырыла.
Хәзер мин очрашуны Trican Well Service Ltd. президенты һәм генераль директоры Брэд Федора әфәндегә тапшырасым килә.Федора, зинһар, дәвам итегез.
бик зур рәхмәт. Хәерле иртә, ханымнар һәм әфәнделәр. Трикан конференциясенә кушылуыгыз өчен сезгә рәхмәт әйтәсе килә. Конференция чакыруын ничек үткәрергә теләгәнебез турында кыскача күзәтү. Беренчедән, безнең баш финанс офицер Скотт Мацон квартал нәтиҗәләре турында күзаллау бирәчәк, аннары мин хәзерге эш шартлары һәм якын киләчәктә перспективалар турында сөйләшәчәкбез. Даниэль Лопушинский. барлыкка килергә мөмкин сорауларга җавап бирер өчен. Мин хәзер шалтыратуны Скоттка тапшырачакмын.
Рәхмәт, Брэд. Шуңа күрә, без башлар алдыннан, бу конференция чакыруында компаниянең хәзерге өметләренә яки нәтиҗәләренә нигезләнеп, алга таба әйтелгәннәр һәм башка мәгълүматлар булырга мөмкинлеген искә төшерәсе килә. Нәтиҗә ясауда яки фаразлауда кулланылган мөһим факторлар яки фаразлар безнең MD&Aның Алга таба Мәгълүмати бүлегендә чагылыш таба, ул 2022 елның беренче кварталында. hәм һәм MD&Aның Бизнес Рисклары бүлеге 2021 елның 31 декабрендә тәмамланган ел өчен, Триканның бизнес-куркынычларын һәм билгесезлекләрен тулырак тасвирлау өчен. Бу документлар безнең сайтта һәм SEDARда бар.
Бу шалтырату вакытында без берничә уртак сәнәгать терминына мөрәҗәгать итәрбез һәм GAAP булмаган чараларны кулланырбыз, алар безнең 2021 еллык MD&A һәм 2022 елның беренче кварталында MD&A тасвирламасы. Безнең квартал нәтиҗәләре кичә базар ябылганнан соң чыгарылды һәм SEDAR сайтында һәм безнең сайтта бар.
Шуңа күрә мин чирек нәтиҗәләребезгә мөрәҗәгать итәрмен. Күпчелек аңлатмаларым узган елның беренче кварталы белән чагыштырылачак, һәм мин 2021 елның дүртенче кварталы белән чагыштырганда үз нәтиҗәләребез турында кайбер аңлатмалар бирермен.
Чирек каникуллардан соң салкын һава торышы аркасында без көткәннән бераз әкренрәк башланды, ләкин шуннан бирле тотрыклы үсә. Безнең хезмәт линияләрендә активлык дәрәҗәсе узган ел белән чагыштырганда сизелерлек яхшырды, ел башында товар бәяләренең көче һәм конструктив сәнәгать мохите. Бу факторлар Көнбатыш Канададагы уртача приборлар саны, дүртенче чирекнең 20 кварталыннан көчлерәк.
Квартал өчен керем 219 миллион доллар тәшкил итте, бу 2021 елның беренче кварталы нәтиҗәләре белән чагыштырганда 48% ка артты. Эшчәнлек күзлегеннән караганда, безнең гомуми эш саны ел белән чагыштырганда 13% ка артты, һәм тулы көченә һәм активлыкка туры килүче ел белән чагыштырганда 12% ка артты. Сезнең кварталдагы керемнәребезгә тәэсир иткән тагын бер зур фактор, сез узган ел белән чагыштырганда, көчлерәк бәяләү мохите. Рентабельлелек кискен һәм өзлексез инфляция басымы барлык уңай якларны үзләштерде.
Фрейк операцияләре 2021 елның дүртенче кварталыннан бер-бер артлы мәшгуль һәм узган елның шул чоры белән чагыштырганда шактый мәшгуль. Без быел беренче этап 4 динамик газ катнаш фрак киңәйтүне урнаштырырга бик шат. Аның оператив күрсәткечләре бик уңай булды, һәм без бассейнда заманча җиһазларга сорау артуын күрәбез.
Безнең операцияләр эш урыннары арасындагы эш вакытын һәм сәяхәт вакытын киметергә һәм гомуми эффективлыгыбызны яхшыртырга ярдәм итүче тактага нигезләнгән программаларга игътибарны дәвам итәләр. Фрагинг маржалары узган ел белән чагыштырганда нәтиҗәле тотрыклы булып кала, чөнки ел ахырыннан беренче кварталга кадәр булган инфляция басымы без ирешкән бәяләрнең яхшыруын каплый.
Төп клиентлар белән беренче шалтыратуларыбыз һәм бизнесның бу сегментын үстерү өстендә эшләвебез ярдәмендә күмелгән торба көннәре эзлекле рәвештә 17% артты.
Көйләнгән EBITDA 38,9 миллион доллар иде, 2021 елның беренче кварталында без ясаган 27,3 миллион доллардан шактый яхшырту. Мин көйләнгән EBITDA номерлары сыеклыкның ахырын алыштыру белән бәйле чыгымнарны үз эченә алганын күрсәтәм, бу кварталда 1,6 миллион доллар булган һәм бу чорда. Мин шулай ук ​​Канада ашыгыч хезмәт хакы һәм аренда субсидиясе программасының 2021-нче кварталында кертелгән 2021-нче кварталда кертелгән.
Шунысын да әйтергә кирәк, безнең көйләнгән EBITDA исәпләве акча нигезендә урнаштырылган компенсация суммаларының йогынтысын арттырмый. Шуңа күрә, бу суммаларны эффективрак изоляцияләү һәм операция нәтиҗәләрен тагын да ачыграк күрсәтү өчен, без дәвамлы ачышларга GAAP булмаган GAAP булмаган чара өстәдек.
Без квартал дәвамында акчалар белән исәпләнгән акцияләр нигезендә компенсация чыгымнары белән бәйле 3 миллион доллар түләүне таныдык, бу ел ахырыннан безнең акция бәясенең тиз артуын күрсәтә. Бу суммаларны көйләп, квартал өчен Триканның EBITDAS 42,0 миллион доллар иде, 2021 елның шул ук чоры белән чагыштырганда 27,3 миллион доллар.
Берләштерелгән нигездә, без кварталда 13,3 миллион доллар яки акция өчен 0,05 доллар уңай табыш китердек, һәм без кварталда уңай керемнәр күрсәтергә бик шат. Икенче өзекне дәвам итүгә өстәгән икенче метрик - ирекле акча агымы, без 2022 елның беренче кварталында MD & Aда тулырак күрсәттек. Ләкин практикада без ирекле акча агымын билгелибез. кварталда 30,4 миллион доллардан торган бушлай акча агымы, 2021 елның беренче кварталында якынча 22 миллион доллар белән чагыштырганда. Көчлерәк операция күрсәткечләре өлешчә бюджетка капитал чыгымнары белән капланган.
Квартал өчен капитал чыгымнары 21,1 миллион доллар тәшкил итте, капиталь капитал 9,2 миллион долларга бүленде һәм капиталны 11,9 миллион долларга яңартты, беренче чиратта, безнең капиталь ремонт программасының 4-нче дәрәҗә DGB двигательләре белән насос йөк машинасы белән яңарту өчен.
Чиректән чыккач, баланс баланс яхшы формада кала, якынча 111 миллион доллар булган акчасыз эш капиталы һәм озак вакытлы банк бурычы юк.
Ниһаять, безнең NCIB программасы турында, без квартал дәвамында актив калдык, якынча 2,22 миллион акцияне сатып алдык һәм уртача бәядән 3,22 $ бәясендә юкка чыгардык. Капиталны акционерларга кайтару шартларында, без акцияләрне сатып алуны капиталның бер өлеше өчен яхшы озак вакытлы инвестиция мөмкинлеге итеп карыйбыз.
Ярар, Рәхмәт, Скотт. Мин үз комментарийларымны мөмкин кадәр кыска тотарга тырышырмын, чөнки без бүген сөйләшәчәк перспективалар һәм аңлатмаларның күбесе соңгы шалтыратуыбызга бик туры килә, берничә атна яки ике ай элек булган, минемчә.
Чынлап та, бернәрсә дә үзгәрмәде. Минем уйлавымча - быел һәм киләсе елга карашыбыз яхшыра. Беренче квартал эшчәнлеге безнең бизнес линияләре буенча дүртенче квартал белән чагыштырганда тауар бәяләре нәтиҗәсендә сизелерлек артты. 2000-нче еллар ахырыннан беренче тапкыр бездә 100 $ нефть һәм 7 $ газ бар. Безнең клиентның нефть скважиналары берничә ай эчендә түләячәкләрен күреп шатланабыз.
Квартал дәвамында без уртача 200дән артык җайланма эшләдек. Димәк, каралган әйберләр, нефть чыганаклары эшчәнлеге бик яхшы. Әйтәм, без чиреккә әкрен генә старт бирдек, чөнки барысы да Раштуа өчен паузада иде дип уйлыйм. Аннары кое борауланганнан соң, без үзебез туры килгән урынны тәмамлыйбыз, бу ике атна булырга тиеш. Беренче кварталны исегездә тотыгыз, анда бездә ниндидер һава торышы булмаган. Шуңа күрә без аны үз бюджетыбызга керттек, әлбәттә, бернәрсә дә гаҗәпләнергә тиеш түгел.
Башка әйбер, минемчә, бу юлы нәрсә аерылып тора, бездә кырда COVID өзеклекләре бар, без бер-ике көнгә төрле кыр эшчеләрен ябарга тиеш, кешеләрне эш көненнән азат итәрбез, көтегез, ләкин без эшли алмаган бернәрсә дә юк. Ләкин минемчә, Аллага шөкер, без Көнбатышка кире кайтабыз.
Без иң югары дәрәҗәгә күтәрелдек - уртача 200 дән артык прибор. Без 234 приборга җиттек. Без сез көткән приборлар төрендә тулыландыру эшчәнлеген алмадык, һәм бу эшчәнлекнең күп өлеше икенче кварталга агылды. Шуңа күрә безнең икенче чирек бик яхшы булырга тиеш, ләкин без бу санның яртысына туры килер дип уйлыйбыз.
Икенче кварталда бездә 90 прибор бар, бу узган елгыдан 60ка караганда яхшырак, һәм без аерылышуның яртысында диярлек. Шуңа күрә без икенче кварталның икенче яртысында активлык көчәя башлаганын күрергә тиеш. Димәк, кар юкка чыга, ул кипә башлый һәм клиентларыбыз эшкә кайтырга бик тели.
Күпчелек операцияләребез әле Британия Колумбиясендә, Монтнида, Альбертада һәм тирән бассейнда. Анда бернәрсә дә үзгәрмәячәк. Бездә нефть $ 105 булганга, без Саскачеванның көньяк-көнчыгышында һәм бөтен төбәктә - яки көньяк-көнчыгыш Саскачеванда һәм көньяк-көнбатыш Саскачеванда һәм Альберта көньяк-көнчыгышында, алар бик актив булыр дип көтәбез.
Хәзер бу газ бәяләре белән без күмерле метан скважиналарының планнарын күрә башладык, ягъни тайсыз газ бораулау. Бу кәтүк нигезендә. Алар су урынына азот кулланалар. Бу безнең барыбызга да таныш, һәм Триканның бу уенда өстенлеге бар дип уйлыйбыз. Киләсе елларда без тагын да активрак булырбыз дип көтәбез.
Без йөгердек - чирек дәвамында без атнага карап 6-7 эшче эшләдек. 18 цемент командасы һәм 7 кәтүк бригадасы. Шуңа күрә анда бернәрсә дә үзгәрмәде. Беренче кварталда бездә җиденче экипаж бар иде. Стаффинг проблема булып кала. Безнең проблема тармакта кешеләрне саклый һәм бу өстенлекле. Күрәсең, без киңәйтергә телибез, ләкин без эшләргә тиеш, без клиентларның активлыгын арттырырга тиеш. Аларны саклагыз. Без һаман да нефть һәм газ чыганакларында кешеләрне югалтабыз, һәм хезмәт хакы арту белән без аларны башка тармакларга югалтабыз, һәм алар эш тормышының яхшырак балансын эзлиләр. Шуңа күрә без иҗади эшләргә тырышабыз һәм бу проблемаларны чишәрбез.
Ләкин, билгеле, хезмәт проблемасы - без чишәргә тиеш проблема, һәм, мөгаен, начар нәрсә дә түгел, чөнки бу нефть чыганакларына хезмәт күрсәтүче компанияләрнең тиз арада киңәюенә комачаулый. Шуңа күрә кайбер әйберләр белән идарә ителергә тиеш, ләкин без уйларга тырышабыз.
Квартал өчен безнең EBITDA бик яхшы иде. Әлбәттә, без моны алдан сөйләшкән идек. Минем уйлавымча, без бушлай акча агымы турында һәм EBITDA турында азрак сөйләшә башларга тиеш. Ирекле акча агымының файдасы - ул компанияләр арасындагы барлык баланс балансындагы каршылыкларны бетерә һәм бу җиһазларның кайбер өлешләрен ремонтлауны таләп итә. Сез чыгымнар турында уйлыйсыз. .
Шуңа күрә без бәяне күтәрә алдык. Әгәр бер ел элекке белән чагыштырганда, безнең төрле хезмәт линияләре клиентка һәм вәзгыятькә карап 15% тан 25% ка кадәр артты. Кызганычка каршы, безнең үсешнең барысы да бәя инфляциясе белән капланды. Соңгы 12 ай эчендә безнең маржалар бик тотрыклы булды. Димәк, соңгы 15 айда безнең операцияләр маргины булып тора. Әгәр дә без инвестицияләнгән капиталга икеурынлы керем алырга телибез икән, бу чыннан да кирәк.
Ләкин без анда барып җитәрбез дип уйлыйм. Бу бары тик - безнең клиентлар белән күбрәк сөйләшүләр кирәк. Күренеп тора, безнең клиентлар безнең тотрыклы бизнесыбызны күрергә телиләр. Шуңа күрә без тәэмин итүчеләргә бирмичә, безнең өчен ниндидер табыш алырга тырышачакбыз.
Без инфляция басымын бик иртә күрдек. Дүртенче һәм беренче кварталларда без күпләрнең маржалары эроз булганда үз маржаларыбызны саклап кала алдык. Ләкин - без генә түгел - безнең тәэмин итү челтәре командасы алдында бик күп җаваплылыгыбыз бар, һәм без моны кыш буе модельләштерә алабыз. Без моны эшләячәкбез, инфляция басымы бетәчәк. el бөтен тәэмин итү чылбырына тәэсир итә. Бернәрсә дә читтә калмый. Ком, химик матдәләр, йөк машиналары, бөтен нәрсә, хәтта базадагы өченче як хезмәтләре, мин йөкле машинаны йөртергә тиеш. Димәк, дизель бөтен тәэмин итү чылбыры аша үтеп керә.
Кызганычка каршы, бу үзгәрешләрнең ешлыгы моңарчы күрелмәгән. Без инфляцияне күрер идек, ләкин күрмәдек - чыннан да күрмәдек - атна саен тәэмин итүчеләрдән бәяләр арта башламасбыз дип ышанабыз. Клиентлар алар белән айга берничә бәя күтәрелү турында сөйләшкәндә бик күңелсезләнәләр.
Ләкин, гомумән алганда, безнең клиентлар аңлый. Димәк, алар нефть һәм газ бизнесында, алар югары товар бәяләреннән файдаланалар, ләкин табигый рәвештә, бу аларның барлык чыгымнарына тәэсир итә. Шуңа күрә алар безнең бәяне арттыру өчен чыгымнарны арттырдылар һәм без алар белән Трикан өчен табыш алу өчен тагын эшләргә җыенабыз.
Мин моны хәзер Даниэль Лопушинскийга бирермен дип уйлыйм. Ул тәэмин итү чылбырлары һәм 4 катлам технологияләре турында сөйләр.
Рәхмәт, Брэд. Шуңа күрә тәэмин итү чылбыры күзлегеннән караганда, Q1 берәр нәрсәне исбат итсә, бу тәэмин итү чылбыры төп факторга әйләнде. Без үз бизнесыбызны югары активлык дәрәҗәсе һәм Брэд искә төшергән бәяләр басымы фонында ничек идарә итәбез. Әгәр дә активлык күтәрелсә, беренче кварталда бөтен тәэмин итү чылбыры бик зәгыйфьләнә, без моннан соң тагын да мөһимрәк булырбыз.
Шуңа күрә без бик яхшы логистикага ия дип саныйбыз, һәм без моның белән тәэмин итүчеләрне ничек идарә итүебезне бик яхшы кабул итәбез. Аралашканнан соң, без тәэмин итү чылбырында инфляцияне элеккегә караганда күпкә югарырак кичерәбез. Билгеле, нефть бәяләре белән турыдан-туры бәйле дизель бәяләре ел башында күтәрелде, гыйнвар, февраль һәм март айларында тиз арта.
Мисал өчен, комга карасаң, ком урнашкан урынга килеп җиткәч, ком бәясенең якынча 70% - транспорт, шуңа күрә - нинди дизель, бу әйберләргә зур үзгәрешләр кертә. Без клиентларыбызга дизель белән тәэмин итәбез. Безнең флотның якынча 60% эчке дизель белән тәэмин ителә.
Өченче як йөкләү һәм логистика күзлегеннән караганда, беренче кварталда йөкләү дозасы, зуррак такта, Монтни һәм Тирән бассейнда күбрәк эш белән тыгыз иде. Моның иң зур өлешчесе - бассейнда йөкле машиналар аз булуы. Без хезмәт кризисы кебек әйберләр турында сөйләштек.
Безне кыенлаштыручы тагын бер фактор - без бассейнның ерак җирләрендә эшләвебез. Шуңа күрә безнең логистик авырлыклар зур.
Комга килгәндә. Беренче ком белән тәэмин итүчеләр тулы куәттә эшлиләр. Быелның башында тимер юл салкын һава торышы аркасында кайбер кыенлыклар белән очрашты. Шуңа күрә температура билгеле бер температурага җиткәч, тимер юл компанияләре эшләрен туктаталар. Шуңа күрә февраль башында, без бик аз базар күрдек, ләкин без бу проблемаларны җиңә алдык.
Без комда күргән иң зур үсеш - дизель өстәмәсе, тимер юллар һәм шуңа охшаган әйберләр белән идарә ителә. Шулай итеп, беренче кварталда Трикан 1 нче класс комына дучар булды, без комның 60 проценты 1 класс комы иде.
Без химик комачаулык кичердек, ләкин бу безнең операция өчен бик мәгънәсез иде. Химиянең төп компонентларының күбесе майлардан ясалган. Шуңа күрә аларны җитештерү процессы дизельнекенә охшаган. Шулай итеп, дизель бәясе арта, безнең продукт бәясе дә арта.
Күпчелек химик матдәләр Кытайдан һәм АКШтан килә, шуңа күрә без көтелгән тоткарлыклар һәм суднолар белән бәйле чыгымнар арту белән шөгыльләнергә уйлыйбыз. Шуңа күрә без һәрвакыт альтернатив һәм тәэмин итүчеләр эзлибез, шулай ук ​​тәэмин итү чылбыры белән идарә итүдә актив.
Элегерәк аралашканча, без беренче кварталда беренче дәрәҗә 4 DGB флотын эшләтеп җибәрүебезгә бик шат. Без аның эшләве белән бик канәгать. Кыр эшкәртү, аеруча дизель күчерү, көткәннән артып китә. Шуңа күрә бу двигательләр белән без бик күп табигый газны яндырабыз һәм дизельне бик тиз тизлек белән алыштырабыз.
Икенче һәм өченче дәрәҗә 4-нче флотны җәйдә һәм дүртенче квартал ахырында эшләтеп җибәрәчәкбез. Deviceайланманың бәясе тәкъдим итү ягулыкны экономияләү һәм чыгаруны киметү ягыннан мөһим. Ахырда без түләргә телибез. Дизель бәясе күтәрелү белән газ арасындагы аерма тотрыклы бәя булганга, бу флотлар өчен премия алу өчен сылтау булып тора.
Яңа дәрәҗә 4 двигателе. Алар дизельгә караганда табигый газны күбрәк яндыралар. Шуңа күрә әйләнә-тирә мохиткә чиста файда шулай ук ​​дизельгә караганда арзанрак булган табигый газ бәясендә дә чагыла. Технология киләсе еллар стандартына әйләнергә мөмкин - ким дигәндә Трикан өчен. Без моның өчен бик дулкынланабыз һәм Канадада беренче Канада компаниясе булуыбыз белән горурланабыз.
әйе. Бу гадел - ел дәвамында без карыйбыз - без бик уңай. Без товар бәяләре күтәрелү белән бюджетларның әкрен генә артачагына ышанабыз. Әгәр дә без моны кызыклы бәядә эшли алсак, без бу мөмкинлекне кырга күбрәк җиһазлар куярбыз. Без инвестицияләнгән капиталга һәм ирекле акча агымына бик зур игътибар бирәбез.
Ләкин без аерылышуларның азайганын ачыклыйбыз, чөнки кешеләр ел дәвамында үз эшчәнлекләрен тигезләргә һәм кайнар су кебек җылы һава торышыннан файдаланырга тырышалар. Шуңа күрә икенче кварталда финансларыбызга элеккегә караганда азрак җәза көтәрбез.
Бассейн һаман да газга юнәлтелгән, ләкин без нефтьнең активлыгын күрәбез, чөнки безнең нефтьнең бәясе баррель 100 доллардан артып кала. Моннан тыш, без бу эшчәнлекне табышлы ставкада күбрәк җайланмалар урнаштырырга тырышырбыз.